Relatório Gerencial ERCR11 de janeiro de 2026

ERCR11 | Estoque Residencial e Comercial Rio de Janeiro FII - Responsabilidade Limitada

Características Gerais

Class. ANBIMA: Tijolo Multiestratégia Gestão Ativa Residencial

Início do Fundo: 18/12/2020 Prazo do Fundo: Indeterminado Taxa de Administração: (i) 0,10% a.a. do PL, observado o valor mínimo mensal; acrescido de (ii) valor referente à taxa de escrituração, conforme disposto no Regulamento. Taxa de Consultoria: (i) R$50 mil até o 36º mês; e (ii) R$30 mil a partir do 37º mês, atualizado conforme disposto no Regulamento. Taxa de Performance: N/A Administrador: Oliveira Trust DTVM Gestor: Oliveira Trust Servicer Consultor: Even Construtora e Incorporadora Auditor: Baker Tilly Classe Sênior Código de Negociação na B3: ERCR11 Código ISIN: BRERCRCTR004 Valor de Emissão: R$ 100.000,00 Remuneração de Referência: IPCA + 7,40% a.a. Quantidade Cotas Emitidas: 2.150 Público-alvo: Investidores Qualificados Classe Mezanino I Código de Negociação na B3: ERCR13 Código ISIN: BRERCRCTF012 Valor de Emissão: R$ 100.000,00 Remuneração de Referência: IPCA + 10,21% a.a. Quantidade Cotas Emitidas: 150 Público-alvo: Investidores Qualificados Classe Mezanino II Valor de Emissão: R$ 100.000,00 Remuneração de Referência: IPCA + 7,75% a.a. Quantidade Cotas Emitidas: 76 Público-alvo: Colocação Privada

Objetivo

Proporcionar a valorização de suas Cotas, conforme a Política de Investimento prevista no Regulamento. O Fundo é detentor das quotas da VIEDMA RJ EMPREENDIMENTOS IMOBILIÁRIOS LTDA, que possui exposição aos empreendimentos listados no Anexo deste Relatório, sendo acompanhados e geridos pela Even (Consultor).

Valor de Referência

Os rendimentos e amortizações a serem distribuídos aos cotistas estão limitados ao Valor de Referência das respectivas classes de cotas. (i) Cotas Sênior: significa o valor equivalente ao Preço de Emissão acrescido de 7,40% a.a. acrescida da variação acumulada do IPCA; (ii) Cotas Mezanino I: significa o valor equivalente ao Preço de Emissão acrescido de 10,21% a.a. acrescida da variação acumulada do IPCA; e (iii) Cotas Mezanino II: significa o valor equivalente ao Preço de Emissão acrescido de 7,75% a.a. acrescida da variação acumulada do IPCA.

Destaques de 30/01/2026

Prioridade no Pagamento

Desde que haja recursos disponíveis no Fundo, a Cota Sênior possui prioridade, em relação às Cota Mezanino I e Cota Mezanino II, no pagamento de amortização e/ou rendimento, até que o Valor de Referência das Cotas Sênior seja igual a zero. Por sua vez, a Cota Mezanino I possui prioridade, em relação à Cota Mezanino II, no pagamento de amortização e/ou rendimento, até que o Valor de Referência das Cotas Mezanino I seja igual a zero. Por fim, a Cota Mezanino II recebem os recursos decorrentes de amortização e/ou rendimento, até que o Valor de Referência das Cotas Mezanino II seja igual a zero. Se o Fundo pagar aos Cotistas uma rentabilidade suficiente a que o Valor de Referência de todas as classes das Cotas seja zero, será devido à Even o complemento mensal de preço de transferência dos Ativos Imobiliários previsto no Contrato de Compra e Venda de Ações e Outras Avenças.

Resultado do Fundo

Patrimônio Líquido

ERCR11 | Estoque Residencial e Comercial Rio de Janeiro FII - Responsabilidade Limitada

Demais Informações

Tendo em vista o disposto no Relatório Mensal Dezembro-22, o Fundo, no momento, não está mais efetuando a provisão do complemento mensal de preço à Even, conforme disposto no Regulamento e Contrato de Compra e Venda, bem como, por conta da ordem de prioridade prevista em Regulamento, as cotas Mezanino II encontram-se sem valor. Com isso, o valor das cotas Mezanino I está sendo impactado negativamente.

Em 15/06/2023 foi divulgada Carta Consulta Formal aos cotistas do Fundo, a pedido do Consultor Especializado.

Seguem os links da Carta Consulta e da Proposta do Administrador:

https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/visualizarDocumento?id=479177&cvm=true

https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/visualizarDocumento?id=479181&cvm=true

Em 03/07/2023 foi divulgado o termo de apuração referente à Consulta Formal aos cotistas do Fundo, conforme link abaixo:

https://fnet.bmfbovespa.com.br/fnet/publico/visualizarDocumento?id=486527&cvm=true

O sinal de 20% (vinte por cento) já foi pago pelos compradores, tendo em vista a assinatura do compromisso de venda e compra dos imóveis.

Tendo em vista a lavratura da Escritura de Compra e Venda dos imóveis, foi pago 30% (trinta por cento) do valor da venda pelos compradores.

O Consultor Especializado se coloca à disposição para eventuais esclarecimentos através do contato abaixo:

Diego Angelo Saraiva - E-mail: [email protected]"

Os dados apresentados neste material que não possuem a informação de data base têm como referência o último dia útil do mês do relatório.

Este material é de caráter exclusivamente informativo e não deve ser considerado uma oferta para compra de cotas do Fundo. As informações contidas nesse material estão em consonância com o Regulamento do Fundo, porém não o substituem. Leia o Regulamento e/ou Prospecto antes de investir.

O investimento do fundo de investimento de que trata este material apresenta riscos para o investidor. Ainda que o gestor mantenha sistema de gerenciamento de riscos, não há garantia de completa eliminação da possibilidade de perdas para o fundo e para o investidor.

O fundo de investimento de que trata este material não conta com garantia da instituição administradora, do gestor, de quaisquer outros terceiros, de mecanismos de seguro ou Fundo Garantidor de Crédito - FGC. A rentabilidade passada não representa garantia de rentabilidade futura. As rentabilidades divulgadas são líquidas das Taxa de Administração, mas não são líquidas de impostos.

Para informações ou dúvidas sobre a gestão do fundo em questão envie e-mail para: [email protected];

[email protected]; e [email protected]

Oliveira Trust Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A. CNPJ Nº 36.113.876/0001-91.

Endereço: Avenida das Américas, nº 3.434, bloco 07, sala 201, Barra da Tijuca, Rio de Janeiro.

RESUMO POR EMPREENDIMENTO

Up Barra

Residencial, 100% Concluído - Jacarepaguá, RJ

Arcos

Estoque (und): Estoque a ser distratado (und): Estoque Total (und):

Riachuelo Corporate

Estoque (und): 0 Estoque a ser distratado (und): 0 Estoque Total (und): 0

Up Norte

Assembleia One

Distribuição do Estoque (VGV R$ milhões)

You Botafogo

Haddock Business

Distribuição da Carteira (VGV R$ milhões)

even rela es com investidores

Up Barra

You Botafogo

Consolidado

OUTRAS INFORMAÇÕES

²Despesas reembolsáveis somaram R$ 27.708 mil e foram reembolsadas na íntegra

Recebíveis

¹ Carteira sem juros contratuais | ² Unidades a serem distratadas conforme SPA

Carteira (Tipo de Venda)

Ações de Marketing

Verba de Marketing

Márcio Moraes CEO

Marcelo Dzik CFO

Tiago Krall Diretor de Planejamento Estratégico e RI