Relatório Gerencial OUJP11 de agosto de 2026
Relatório Gerencial do Ourinvest JPP (OUJP11), fundo imobiliário de papel, referente a agosto de 2026, com entrega no FundosNet (B3) em 10/09/2026. No pregão de 03/11/2026, a cota do OUJP11 fechou a R$ 62,34, com P/VP de 0,62 (valor patrimonial de R$ 100,72 por cota no informe mensal de setembro de 2026). O último rendimento foi de R$ 1,50 por cota, com pagamento em nov/2026, e o dividend yield dos últimos 12 meses é de 23,47% sobre a cotação de 03/11/2026. O patrimônio líquido era de R$ 327,6 milhões no informe mensal de setembro de 2026. Os indicadores são os mais recentes da base do Kartac, não os do período do documento.
Informações
- Fundo
- OURINVEST JPP DE RESPONSABILIDADE LIMITADA-10,89%
- CNPJ
- 26.091.656/0001-50
- Tipo
- Relatórios
- Assunto
- Relatório Gerencial
- Data de referência
- 31/08/2026
- Data de entrega
- 10/09/2026 17:33
- Versão
- 1
- Situação
- (Inativo)
Conteúdo
OBJETIVO DO FUNDO
Fundo poderá adquirir até 100% (cem por cento) do seu Patrimônio Líquido em CRI de classe única ou seniores e até 15% (quinze por cento) do seu Patrimônio Líquido em CRI de classe subordinada, observadas as características básicas e os critérios de elegibilidade estabelecidos em seu “Prospecto Definitivo de Oferta Pública de Distribuição das Cotas da 1ª Emissão”
CONSTITUIÇÃO
O OUJP11 O Fundo foi constituído por meio do “Instrumento de Constituição do Ourinvest JPP Fundo De Investimento Imobiliário-FII”, celebrado pela Administradora em 25 de julho de 2016 e registrado no 6º Oficial de Registro de Títulos e Documentos e Civil de Pessoa Jurídica de São Paulo, sob o nº 1802610, por meio do qual foi aprovado o seu regulamento.
PÚBLICO ALVO Investidores em Geral
DATA DA CONSTITUIÇÃO 2017
BENCHMARK IMA-B 5, divulgado pela ANBIMA, acrescido de 0,50% a.a.
PRAZO Indeterminado
ADMINISTRADOR Finaxis CTVM S.A.
GESTORES
JPP Capital Gestão de Recursos Ltda. Fator ORE Asset Gestora de Recursos Ltda.
QUANTIDADE DE COTAS 3.252.384
CNPJ DO FUNDO 26.091.656/0001-50
CLASSIFICAÇÃO ANBIMA FII papel híbrido gestão ativa
CONTATO ADMINISTRADOR [email protected]
SITE DOS GESTORES www.fatorasset.com.br www.jppcapital.com.br
TAXA DE ADMINISTRAÇÃO 1,05%
TAXA DE PERFORMANCE 20% sobre o retorno acima do Benchmark
DESTAQUES
DIVIDENDO POR COTA: R$ 1,20
DIVIDEND YIELD ANUALIZADO (Cota Patrimonial)¹: 14,8%
DIVIDEND YIELD ANUALIZADO (Cota de mercado)²: 20,7%
RESERVA DO MÊS: R$ 1,29
VOLUME NEGOCIADO:
R$ 9,7MM
LIQUIDEZ MÉDIA DIÁRIA: R$ 0,4MM
PATRIMÔNIO LÍQUIDO: R$ 315,8MM
VALOR PATRIMONIAL DA COTA: R$ 97,1
MARKET CAP: R$ 226,4MM
P/B: 0,72x
VALOR DE MERCADO DA COTA: R$ 69,6
NÚMERO DE COTISTAS: 22.833
RESUMO DO GESTOR
Alocação: O fundo chegou ao final do mês com 88% da carteira alocada em ativos imobiliários, dos quais 88% em CRI e 0,4% em FII. O saldo de 11% estava alocado em instrumentos de caixa.
A carteira de CRI está atualmente 59% indexada ao IPCA, 40% ao CDI e 1% ao IGPM.
Distribuição de rendimentos: O resultado do Fundo no mês foi de R$ 0,83/cota. A distribuição de rendimentos foi de R$ 1,20/cota e o saldo de resultado retido era de R$ 1,29 cota ao final do mês.
NOTA DO GESTOR
PRINCIPAIS ATUALIZAÇÕES – REORGANIZAÇÃO DOS FUNDOS
Proposta de Aquisição dos ativos: O Fundo divulgou em 01/06/2026 (clique aqui) Fato Relevante, para comunicar a retomada do processo de reorganização dos Fundos e informou o recebimento de proposta do FTRR11 (Novo Fundo de CRI gerido pelo Fator) para aquisição de 50% de seus ativos, complementando a proposta já existente do JPPA11 (Fundo gerido pela JPP Capital) para aquisição dos 50% remanescentes. As operações estão condicionadas à aprovação dos cotistas dos fundos envolvidos e serão realizadas com base no valor de marcação a mercado dos ativos na data da transação. Como contrapartida, o Fundo receberá cotas emitidas pelos fundos. Caso ambas as aquisições sejam aprovadas e concluídas, o Fundo será liquidado e seus cotistas receberão, proporcionalmente, cotas do FTRR11 e do JPPA11. Se apenas a transação com o JPPA11 não for aprovada, o Fundo permanecerá em funcionamento com os ativos remanescentes e as cotas do FTRR11 recebidas na operação.
Consulta Formal: O Fundo divulgou em 17/06/2026 (clique aqui) Proposta do Administrador referente a AGE aos cotistas (clique aqui), com o objetivo de consulta-los sobre a venda dos ativos aos Fundos FTRR11 e JPPA11. Para todos os detalhes sobre a AGE consulte o material de apoio disponível no Edital de Convocação (clique aqui).
No dia 26/08/2026, o Fundo divulgou a prorrogação da AGE para o dia 28/09/2026. Para mais detalhes sobre a prorrogação clique aqui.
Acesse o material complementar para ajudar em sua análise e decisão clicando aqui.
OURINVEST JPP FII OUJP11
NOTA DO GESTOR
PRINCIPAIS ATUALIZAÇÕES – REORGANIZAÇÃO DOS FUNDOS
Contexto vigente
OUJP11
O OUJP11 é um Fundo que possui uma estrutura de co-gestão, feita
por duas gestoras, a FAR e a
JPP Capital.
1
Proposta de venda OUJP11
Venda de 50% dos ativos 4 Cota
Venda de 50% dos ativos 4 Cota
JPPA11
FTRR11
Os cotistas do OUJP11 recebem cotas do JPPA11
Os cotistas do OUJP11 recebem cotas do FTRR11
Venda dos ativos do Fundo
LIQUIDAÇÃO DO OUJP11
A operação de venda dos ativos do OUJP11 ao JPPA11 e ao FTRR11 visa a reorganização dos Fundos, em busca de eficiência, ampliação da diversificação e liquidez das estratégias na B3.
NOTA DO GESTOR
PRINCIPAIS ATUALIZAÇÕES – REORGANIZAÇÃO DOS FUNDOS
O OUJP11 é um Fundo composto majoritariamente por CRIs, que possui uma estrutura de co-gestão, feita por duas gestoras, a Fator e a JPP Capital. Com a aprovação da AGE os ativos do fundo serão comprados pelo FTRR11 e JPPA11, conforme a seguir:
Convocação de AGE para deliberar a venda dos ativos do OUJP11 para o FTRR11 e para o JPPA11, sendo 50% para cada um dos fundos. Em paralelo haverá a convocação da AGE do JPPA11 para deliberar a compra de 50% dos ativos do OUJP11.
Em caso de aprovação das pautas pelo OUJP11, haverá a venda de 50% ativos do OUJP11 para o FTRR11 (Como se trata de sua oferta primária, não será necessária a aprovação em AGE pela compra dos ativos do OUJP11), e em caso de aprovação na AGE do JPPA11, haverá a compra dos 50% dos ativos restantes do OUJP11 pelo JPPA11. Em caso de não aprovação pelo JPPA11 o OUJP11 permanecerá ativo e com 50% dos ativos anteriores a operação, com a administração e gestão realizadas exclusivamente pela Rio Bravo.
Dada a aprovação da AGE do OUJP11 para venda dos ativos, os antigos cotistas do OUJP11 passarão a deter cotas do FTRR11 e do JPPA11.
Quadro Resumo
fator & PP
OUJP11
Aprovação da venda dos ativos do OUJP para o FTRR e para o JPPA em AGE
50% dos ativos do OUJP
Todos os ativos do OUJP serão divididos igualmente entre os fundos, e o valor de venda ao FTRR11 e ao JPPA11, será o valor da marcação a mercado dos ativos da carteira (PL) no momento da respectiva aquisição.
50% dos ativos do OUJP
FTRR11
Cotistas do OUJP11 recebem cotas do FTRR11, fundo sob Gestão e Administração do Fator.
Novo fundo que mantém o mesmo nível de risco do OUJP mas com regulamento modernizado.
JPPA11
Cotistas do OUJP11 recebem cotas do JPPA11 fundo sob Gestão e Administração da Rio Bravo.
JPPA11 possuirá liquidez e diversificação superiores às do OUJP.
NOTA DO GESTOR
PRINCIPAIS ATUALIZAÇÕES – REORGANIZAÇÃO DOS FUNDOS
Guia da votação
cuore
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2
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3
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4
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OURINVEST JPP DESEMPENHO DO FUNDO
fator| PO
FLUXO DE CAIXA
O resultado do Fundo no mês foi de R$ 0,83/cota.
A distribuição de rendimentos foi de R$ 1,20/cota. O saldo de resultado retido passa a ser de R$ 1,29/cota, que utilizaremos em conjunto com parte do saldo de correção monetária acruada, com o objetivo de calibrar o patamar de dividendos em relação ao perfil da carteira do fundo e ao comportamento dos indexadores.
Clique aqui para acessar a Planilha de Fundamentos do Fundo
DEMOSTRAÇÃO DE RESULTADOS
| Data | Ago-26 | R$/cota | Acum. 2026 | Acum. 12 Meses |
|---|---|---|---|---|
| Receitas Totais | 3.272.526 | 1,01 | 36.393.438 | 52.228.856 |
| Receitas Ativos Alvo | 2.835.052 | 0,87 | 33.908.676 | 47.577.032 |
| Receitas CRI | 2.840.240 | 0,87 | 31.095.006 | 45.245.456 |
| Ganho de Capital CRI | (5.187) | (0,00) | 2.827.515 | 2.354.352 |
| FII Receitas | - | - | - | - |
| Receitas Renda Fixa | 437.474 | 0,13 | 2.484.762 | 4.651.824 |
| Despesas Totais | (568.367) | -0,17 | (3.252.198) | (4.933.351) |
| Despesas Taxa Administração | (235.545) | -0,07 | (1.912.164) | (2.833.524) |
| Despesas Gerais | (332.822) | -0,10 | (1.340.034) | (2.099.827) |
| IR Aplicação | (98.431) | -0,03 | (559.073) | (1.105.782) |
| Resultado | 2.704.159 | 0,83 | 33.141.240 | 47.295.505 |
| Resultado/Cota | - | 0,83 | 10,19 | 14,54 |
| Distribuição/Cota | - | 1,20 | 9,90 | 14,18 |
*O resultado considera as operações até o penúltimo dia útil da data base.
No mês, o retorno total do Fundo foi de +0,22% vs. +1,09% do CDI e 1,28% do IMA-B 5.
Nos últimos doze meses, o retorno total do Fundo foi de 11,42% vs. 12,44% do CDI (líquido de 15% de IR) e 13,28% do IMA-B 5.
| Mês | Patrimônio Líquido($MM) | Dividend Yieldsobre a cotapatrimonial | Retorno Totaldo Fundo | RetornoTotal doFundo(12 Meses) | CDI | CDI(12Meses)² | IMA-B 5 | IMA-B 5(12Meses)³ |
| set-25 | 325,93 | 1,20% | 1,03% | 15,48% | 1,22% | 11,32% | 0,66% | 9,20% |
| out-25 | 327,48 1,04% | 1,52% 15,83% | 1,28% 11,65% | 1,03% | 9,53% | |||
| nov-25 | 329,63 | 0,99% | 1,64% | 16,40% | 1,05% | 11,90% | 4,57% | 14,11% |
| dez-25 | 329,23 | 1,02% | 0,90% | 17,41% | 1,22% | 12,18% | -2,43% | 11,65% |
| jan-26 | 329,85 | 1,05% | 1,23% 16,63% | 1,16% | 12,32% | 1,20% | 10,91% | |
| fev-26 | 329,24 | 1,05% | 0,86% 16,68% | 1,00% | 12,33% | 1,22% | 11,53% | |
| mar-26 | 327,86 | 1,09% | 0,67% 16,29% | 1,21% | 12,57% | 1,39% | 12,47% | |
| abr-26 | 326,88 | 1,19% | 0,90% 15,09% | 1,09% 12,60% | 1,32% | 11,98% | ||
| mai-26 | 325,17 | 1,50% | 0,98% 14,01% | 1,07% | 12,54% | 0,97% | 12,37% | |
| jun-26 | 322,04 | 1,60% | 0,63% 13,26% | 1,12% | 12,56% | 0,22% | 12,12% | |
| jul-26 | 319,06 | 1,22% | 0,30% 12,75% | 1,22% 12,50% | 1,24% | 9,95% | ||
| ago-26 | 315,81 1,24% 0,22% 11,42% 1,09% 12,44% | 1,28% 13,28% | ||||||
DESEMPENHO DO FUNDO X BENCHMARK
DISTRIBUIÇÃO E DIVIDEND YIELD
RESULTADOS, VALORES DISTRIBUÍDOS E RESERVA
TABELA DE SENSIBILIDADE
A tabela de sensibilidade² visa demonstrar, de forma teórica, o impacto que variações no preço de negociação das cotas no mercado secundário podem causar no yield equivalente do IPCA+ e CDI+ do fundo. As projeções consideram a reversão do ágio ou deságio em relação à cota patrimonial, mantendo constante a composição da carteira e os fluxos contratados dos ativos.
Tabela de sensibilidade
| Desagio da cota patrimonial | Cota mercado | Yield IPCA+ | YieldCDI+ |
|---|---|---|---|
| -20,00% | 77,68 | 13,9% | 11,8% |
| -16,00% | 81,56 | 14,1% | 10,0% |
| -12,00% | 85,45 | 14,4% | 12,5% |
| -8,00% | 89,33 | 12,6% | 9,6% |
| -4,00% | 93,22 | 10,9% | 7,0% |
| Mercado - fechamento do mês | 69,60 | 16,6% | 16,1% |
| Patrimonial - fechamento do mês | 97,10 | 9,3% | 4,7% |
| Curva | - | 9,7% | 5,1% |
¹Dividend yield anualizado, com base na cota de fechamento na data de divulgação do rendimento; ²As informações aqui apresentadas não configuram promessa ou garantia de rentabilidade, distribuição de rendimentos ou isenção de riscos. Os dados são baseados nas condições atuais de mercado e estão sujeitos a alterações. A rentabilidade passada não representa garantia de resultados futuros.
MERCADO SECUNDÁRIO
Ao final do mês, o volume negociado chegou a R$ 9,7 milhões com média diária de aproximadamente R$ 0,4 milhões, o que corresponde a 4,3% em valor de mercado. O Fundo fechou o mês com 22,8 mil cotistas.
VOLUME NEGOCIADO
Volume Negociado Nº de Negócios
NÚMERO DE COTISTAS
OURINVEST JPP CARTEIRA DO FUNDO
fator| PO
O Fundo encontra-se 88% alocado em CRIs, sendo que 76% são de operações de lastro Corporativo, 17% em Aluguéis, 6% em Shoppings e 1% em CRIs Pulverizados.
O Setor mais representativo é o de Incorporação, representando 46% das operações.
A Carteira do Fundo encontra-se atualmente indexada a 59% IPCA + 10%, 40% CDI + 5% e 1% a IGPM + 8%.
CLASSE DE ATIVOS
SETORES
CLASSIFICAÇÃO DOS ATIVOS
INDEXADOR E TAXA PONDERADA
MAPA DE CONCENTRAÇÃO DOS ATIVOS
¹Ativos classificados como “Outros” representam percentuais inferiores a 1,1% do PL.
(em relação ao PL)
CONCENTRAÇÃO DOS ATIVOS
DISTRIBUIÇÃO DO LTV
LTV Médio de 49,5%
DISTRIBUIÇÃO POR VENCIMENTO
A maior parte dos ativos que analisamos, sobretudo aqueles emitidos no âmbito da ICVM 476, não conta com classificação de risco emitida por agências de rating. Dessa forma, utilizamos uma metodologia de classificação proprietária que serve de apoio às nossas decisões de investimentos.
Nessa metodologia, o ativo e o respectivo devedor são avaliados de acordo com uma lista de critérios quantitativos e qualitativos e a classificação do devedor é o resultado do somatório da pontuação de cada item avaliado. Nesse processo, que é continuamente aprimorado, o ativo poderá receber classificação diversa do devedor, considerando a estrutura da operação e a qualidade das garantias acessórias.
gráfico ao lado mostra a distribuição da classificação dos ativos da carteira ao final do mês:
DISTRIBUIÇÃO POR CLASSIFICAÇÃO
| Rating | Qualidade de crédito |
| Aa1 | Excepcional |
| A1 | Excepcional |
| A2 | Alta |
| A3 | Alta |
| Baa1 | Adequada |
| Baa2 | Adequada |
| Baa3 | Adequada |
| B1 | Baixa |
| B2 Baixa | |
| Caa1 | Alto risco |
| Caa2 Alto risco | |
| C | Alto risco |
CLASSIFICAÇÃO – BTS/ALUGUEL
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Duration | Data Vcto. | Index | Taxa Emissão | LTV¹ | Part. da operação na carteira de CRI | |
| 12F0036335 | CRI | GAIA | ALIANÇA | 2,99 | 0,9% | abr-17 | 3,1 | jan-33 | IGPM | + | 8,19% | 27,6% | 1,0% |
| 19K1139670 | CRI | TRUE | ESTÁCIO | 1,82 | 0,6% | dez-19 | 0,6 | out-27 | IPCA | + | 6,00% | 11,3% | 0,6% |
| 20K0571487 | CRI | VIRGO | BMLOG | 4,46 | 1,4% | nov-20 | 1,2 | nov-30 | IPCA | + | 5,34% | 44,9% | 1,5% |
| 21D0453486 | CRI | TRUE | COGNA | 0,98 | 0,3% | abr-21 | 0,4 | jul-27 | IPCA | + | 6,00% | 10,6% | 0,3% |
| 19G0228153 | CRI | HABITASEC | HBR | 3,94 | 1,2% | mai-21 | 3,6 | jul-34 | IPCA | + | 6,00% | 26,1% | 1,3% |
| 21K0058017 | CRI | VIRGO | ABV | 7,47 | 2,4% | nov-21 | 3,5 | out-33 | IPCA | + | 8,50% | 88,7% | 2,5% |
| 22H1517101 | CRI | VIRGO | KOCH | 2,62 | 0,8% | ago-22 | 3,7 | jul-43 | IPCA | + | 8,50% | 87,3% | 0,9% |
| 24B1861489 | CRI | TRUE | CELESTE | 19,66 | 6,2% | mar-24 | 4,2 | fev-37 | IPCA | + | 11,70% | 41,3% | 6,7% |
| 24L1812703 | CRI | OPEA | MAIZ | 5,10 | 1,6% | dez-24 | 4,3 | dez-39 | IPCA | + | 10,00% | N/A | 1,7% |
| TOTAL | 49,03 | ||||||||||||
¹O LTV é obtido pela relação entre a dívida e o valor do imóvel. No caso de CRI em tranche sênior, usamos somente o valor da dívida dessa tranche no cálculo. Um LTV mais baixo indica maior segurança na operação. Quando o CRI não possuir uma garantia real atrelada à operação, ele é classificado como "N/A", ou seja, não aplicável, já que não há um imóvel específico para servir de base no cálculo desse indicador.
CARTEIRA DE ATIVOS CLASSIFICAÇÃO – CORPORATIVO
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Duration | Data Vcto. | Index | Taxa Emissão | LTV¹ | Part. da operação na carteira de CRI | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 19K1124486 | CRI | ORE SEC | CARVALHO HOSKEN | 16,50 | 5,2% | dez-19 | 0,8 | dez-27 | CDI | + | 7,00% | 44,0% | 5,6% |
| 20B0980166 | CRI | TRUE | MATEUS | 3,37 | 1,1% | mar-20 | 2,5 | fev-32 | IPCA | + | 4,70% | 100,0% | 1,1% |
| 20F0692684 | CRI | ORE SEC | CARVALHO HOSKEN II | 1,49 | 0,5% | jun-20 | 0,5 | jun-27 | CDI | + | 7,00% | 15,7% | 0,5% |
| 20G0754279 | CRI | ORE SEC | MÓDENA | 4,20 | 1,3% | jul-20 | 0,0 | jan-26 | IPCA | + | 9,00% | 30,5% | 1,4% |
| 20K0549411 | CRI | OPEA | DÍNAMO | 8,40 | 2,7% | nov-20 | 1,1 | nov-28 | IPCA | + | 8,75% | 28,4% | 2,8% |
| 21G0155050 | CRI | VIRGO | IBEN | 3,66 | 1,2% | jul-21 | 1,3 | nov-29 | CDI | + | 5,35% | 31,0% | 1,2% |
| 21G0785091 | CRI | VIRGO | COTEMINAS | 13,83 | 4,4% | ago-21 | 4,2 | jul-31 | IPCA | + | 9,25% | 45,0% | 4,7% |
| 21H1031711 | CRI | ORE SEC | DAL POZZO | 3,09 | 1,0% | set-21 | 1,2 | ago-29 | CDI | + | 6,50% | 31,9% | 1,0% |
| 21L0329277 | CRI | VERT | YOU | 1,54 | 0,5% | mar-22 | 0,2 | nov-26 | CDI | + | 4,25% | 21,0% | 0,5% |
| 22C1024589 | CRI | CANAL | ARQUIPLAN | 10,67 | 3,4% | abr-22 | 0,3 | mar-27 | - | - | 41,4% | 3,6% | |
| 22H1104501 | CRI | BARI | HELBOR ESTOQUE | 0,46 | 0,1% | set-22 | 0,6 | ago-27 | CDI | + | 2,30% | 6,1% | 0,2% |
| 22L1414297 | CRI | CANAL | HBC_II | 2,98 | 0,9% | dez-22 | 0,6 | dez-27 | CDI | + | 6,00% | 21,5% | 1,0% |
| 23A1510278 | CRI | OPEA | OAD | 13,09 | 4,1% | fev-23 | 1,3 | jan-28 | IPCA | + | 13,50% | 68,1% | 4,4% |
| 23H1070006 | CRI | PROVÍNCIA | CORPORE | 10,57 | 3,3% | ago-23 | 1,7 | ago-28 | CDI | + | 5,00% | 12,5% | 3,6% |
| 24B1573243 | CRI | LEVERAGE | LOTE 5 | 8,18 | 2,6% | fev-24 | 3,7 | jul-37 | IPCA | + | 10,50% | 83,3% | 2,8% |
| 24J4921075 | CRI | VIRGO | DAL_POZZO_II | 7,94 | 2,5% | nov-24 | 2,2 | mai-31 | CDI | + | 5,65% | 46,9% | 2,7% |
| 24L2316848 | CRI | VIRGO | IBEN_III | 2,46 | 0,8% | dez-24 | 2,2 | dez-30 | CDI | + | 5,85% | 29,4% | 0,8% |
| 24J3510650 | CRI | PROVÍNCIA | TERRASSA | 5,07 | 1,6% | dez-24 | 2,0 | dez-28 | IPCA | + | 12,25% | 65,6% | 1,7% |
| 25A3835544 | CRI | PROVÍNCIA | MASOTTI | 9,11 | 2,9% | fev-25 | 4,8 | jun-33 | IPCA | + | 11,75% | 28,6% | 3,1% |
| 25B2404031 | CRI | PROVÍNCIA | COLORADO III | 3,37 | 1,1% | abr-25 | 3,0 | fev-33 | IPCA | + | 11,00% | 69,9% | 1,1% |
| 24G1896218 | CRI | PROVÍNCIA | PLANTA | 9,49 | 3,0% | abr-25 | 4,3 | jul-34 | IPCA | + | 10,00% | 69,9% | 3,2% |
| 25F2199910 | CRI | PROVÍNCIA | FIBRA | 6,12 | 1,9% | jul-25 | 2,5 | jul-30 | CDI | + | 2,50% | 73,1% | 2,1% |
| 25H3262782 | CRI | PROVÍNCIA | TERROÁ | 8,91 | 2,8% | set-25 | 3,0 | ago-33 | IPCA | + | 12,50% | 36,7% | 3,0% |
| 25H2744350 | CRI | PROVÍNCIA | VILA FAHL | 5,35 | 1,7% | set-25 | 2,4 | ago-32 | CDI | + | 5,00% | 44,7% | 1,8% |
| 25J0481051 | CRI | PROVÍNCIA | LAKEN | 17,28 | 5,5% | out-25 | 3,8 | set-35 | IPCA | + | 12,68% | 56,7% | 5,9% |
| 25L3533980 | CRI | PROVÍNCIA | FIBRA_III | 2,86 | 0,9% | jan-26 | 2,0 | ago-30 | CDI | + | 3,00% | 76,1% | 1,0% |
| 26E2096092 | CRI | HABITASEC | FGR | 1,55 | 0,5% | mai-26 | 4,1 | abr-41 | IPCA | + | 10,00% | 83,0% | 0,5% |
| 26F3491396 | CRI | PROVÍNCIA | GPCI_IV | 24,24 | 7,7% | jun-26 | 3,1 | jun-31 | CDI | + | 5,50% | 44,7% | 8,2% |
| TOTAL | 223,13 |
CLASSIFICAÇÃO – PULVERIZADO
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | |Valor do Ativo (R$MM) | % do PL | DataAquis. | Duration | DataVcto. | Index | TaxaEmissão | LTV | Part. da operação nacarteira de CRI | |
| 17L0959863 | CRI | TRUE | COQUEIROS 1,02 | 0,3% | mar-18 | 1,0 | set-32 | IPCA | 9,00% | 32,9% | 0,3% | ||
| 19E0966783 | CRI | ORE SEC | PULVERIZADOI 0,44 | 0,1% | set-19 | 2,6 | out-33 | IGPM | + | 6,68% | 8,8% | 0,1% | |
| 20G0000464 | CRI | VIRGO | PULVERIZADOMUDE | 0,64 | 0,2% | jul-20 | 1,3 | jul-30 | IPCA | + | 10,00% | 32,6% | 0,2% |
| 21F0568989 | CRI | ORE SEC | PULVERIZADO II | 2,53 | 0,8% | jun-21 | 3,2 | jun-36 | IPCA | + | 6,50% | 13,5% | 0,9% |
| TOTAL | 4,63 | ||||||||||||
CLASSIFICAÇÃO – SHOPPING
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Duration | Data Vcto. | Index | Taxa Emissão | LTV1 | Part. da operação na carteira de CRI | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 19C0281298 | CRI | HABITASEC | ARACAJU | 3,58 | 1,1% | abr-19 | 1,5 | ago-29 | IPCA | + | 9,50% | 97,3% | 1,2% |
| 19H0000001 | CRI | VERT | BTG MALLS | 5,80 | 1,8% | ago-19 | 2,0 | ago-31 | CDI | + | 1,50% | 32,8% | 2,0% |
| 20G0800227 TOTAL | CRI | TRUE | GSFI | 8,59 17,98 | 2,7% | abr-21 | 3,3 | jul-32 | IPCA | + | 5,00% | 23,9% | 2,9% |
Total da carteira de Ativos: R$ 294,78 milhões
CLASSIFICAÇÃO – FUNDOS IMOBILIÁRIOS
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Index |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| OULG11 | FII | FII OURINVEST LOG | FII OURINVEST LOG | 1,19 | 0,4% | out-18 | IPCA |
¹O LTV é obtido pela relação entre a dívida e o valor do imóvel. No caso de CRI em tranche sênior, usamos somente o valor da dívida dessa tranche no cálculo. Um LTV mais baixo indica maior segurança na operação. Quando o CRI não possuir uma garantia real atrelada à operação, ele é classificado como "N/A", ou seja, não aplicável, já que não há um imóvel específico para servir de base no cálculo desse indicador.
CLASSIFICAÇÃO – RENDA FIXA
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis | Index |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LTN | RF | TESOURO NACIONAL | BRASIL | 37,93 | 12,3 | CDI |
ALOCAÇÃO DE RECURSOS
A Gestão continua analisando novos ativos para alocar os recursos em caixa, inclusive alguns ativos seguem em fase final de diligência interna para análise e aprovação pelo Comitê de Investimentos. Assim que novos recursos forem alocados, os investidores serão atualizados por meio dos relatórios mensais.
Baixe a Carteira de Ativos em Excel
OURINVEST JPP CARTEIRA DE CRI
fator| PO
CRI Aliança (12F0036335)
/>
São Paulo/SP
/>
BTS/aluguel
Garantias
/>
/>
AF do imóvel WT Morumbi e da totalidade das cotas do cedente
14 pavimentos da ala A do condomínio WTorre Morumbi
/>
CF do contrato de locação
CCI repres de direitos creditóriosde contrato atípico de locação
Fiança prestada por BB Mapfre
Risco BB Mapfre Indexador IGP-M Emissão 14/06/2012 Vencimento 13/01/2033 Amortização Anual Volume (R$ MM) 251,5 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A1
Fundo de reserva de R$ 2 MM
CRI Pulverizado Coqueiros (17L0959863)
Baretos/SP
/>
/>
0 Garantias
Pulverizado
AF dos lotes (a registrar quando atingir 6 parcelas em aberto)
CF dos créditos imobiliários
/>
Fundo de contigência >50% do custo de registro de AF nos contratos
/>
Fundo de reserva >2 PMT
/>
CRI Aracaju Parque Shopping (19C0281298)
CCB repres de direitos creditórios de contratos de compra e venda
Risco Pulverizado Indexador IPCA Emissão 28/12/2017 Vencimento 28/09/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 20,2 Oferta ICVM 476 Rating JPP: B1
Aracaju/SE
/>
Garantias
/>
Loteamento residencial urbano Jardim dos Coqueiros
AF do shopping
Aracaju Parque Shopping
Cessão plena dos contratos de locação e CF de recebíveis
Aval dos acionistas (Grupo ACF)
CCB repres de direitos creditórios de contratos de locação
Fundo de reserva de 2 PMT e seguro de obra Contratos tampão de locação
Risco Grupo ACF Indexador IGP-DI Emissão 25/03/2019 Vencimento 25/08/2029 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 22,3 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa3
CRI BTG Malls (19H0000001)
RJ e MG
Shopping center
Garantias
/>
/>
Shoppings Ilha Plaza, Contagem e Casa & Gourmet
CCB repres de contratos de venda e compra de part. Em shoppings
Risco FII BTG Malls Indexador CDI Emissão 01/08/2019 Vencimento 20/08/2031 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 209,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI Pulverizado Ourinvest (19E0966783)
/>
0 SP, RN, RJ e outros
Garantias
/>
/>
Pulverizado
AF dos imóveis
/>
d 192 unidades (residencial, home equity, comercial, loteamento)
Risco Pulverizado Indexador IGPM Emissão 22/05/2019 Vencimento 22/09/2033 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 40,1 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
15% de subordinação
Direitos creditórios de carteira de contratos c/v de imóveis
Coobrigação em 38% da carteira até enquadramento aos critérios de elegibilidade
CRI Estácio (19K1139670)
Juazeiro/BA
/>
Garantias
/>
BTS/aluguel
/>
AF do imóvel
d Faculdade Estácio de Medicina de Juazeiro
CF dos recebíveis do contrato de aluguel
/>
Contrato atípico de locação
Risco Estácio Indexador IGPM Emissão 12/11/2019 Vencimento 15/10/2027 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 12,1 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
Coobrigação do cedente
Aval de Estácio Part S.A e IREP – Soc de Ens Sup, Méd e Fund Ltda
/>
Fundo de liquidez de 1 PMT
CRI Carvalho Hosken II (19K1124486)
Garantias
Corporativo
/>
/>
CRI Grupo Mateus (20B0980166)
AF de terrenos e AF de estoque pron constituir)
Terrenos
CCB imobiliária emitida pela Carvalho Hosken
Aval do acionista controlador
CF de recebíveis (aluguel e/ou carteir própria)
São Luís/MA
V Garantias
Corporativo
Mateus Supermercados
CF de recebíveis de vendas do supermercado
/>
CCI representativa de créditos imobiliários de contrato de locação
Aval dos acionistas Covenants financeiros
Risco Grupo Mateus Indexador IPCA Emissão 17/02/2020 Vencimento 16/02/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 200,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
CRI Carvalho Hosken III (20F0692684)
0 Rio de Janeiro/RJ
Garantias
Corporativo
AF de terrenos e AF de estoque pronto (a constituir)
Terrenos
CF de recebíveis (aluguel e/ou carteira própria)
CCB imobiliária emitida pela Carvalho Hosken
Aval do acionista controlador
Risco Carvalho Hosken Indexador CDI Emissão 28/11/2019 Vencimento 15/12/2026 Amortização Trimestral Volume (R$ MM) 140,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa3
CRI Módena (20G0754279)
Alphaville/SP
Garantias
Corporativo
/>
/>
AF do imóvel CF recebíveis atuais e futuros
Alpha House I
Aval dos sócios da SPE
CCB emitida pela SPE Projeto SKY Terrenos SPE Ltda.
Fundo de reserva de 3 PMT
Risco Módena Indexador IGPM Emissão 08/07/2020 Vencimento 11/07/2025 Amortização Trimestral Volume (R$ MM) 30,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
Fundo de obra liberado conform medição
CRI Pulverizado Mude (20G0000464)
SJRP e Barretos/SP
Pulverizado
Residenciais Maria Julia e Jardim Planalto
Recebíveis imobiliários de 80% dos contratos de venda e compra de lotes em dois empreendimentos
0 Garantias
AF de imóveis em estoque e promessa de AF dos lotes objeto dos créditos imobiliários
CF de recebíveis imobiliários de 20% dos contratos de venda e compra de lotes nos dois empreendimentos
AF de cotas de SPE
Risco Pulverizado Indexador IGPM
Fiança outorgada por empresas e acionistas
Fundo de reserva
Emissão 30/06/2020
Vencimento 15/07/2030
Amortização Mensal
Volume (R$ MM) 5,8
Oferta ICVM 476
Rating JPP: Baa2
CRI BMLOG (20K0571487)
Rio de Janeiro/RJ
Garantias
BTS/aluguel
AF do imóvel
Galpão Logístico
Cessão fiduciária de direitos creditórios de contrato de locação
BTS celebrado com a locatária do imóvel e contrato de compra e venda do imóvel
Risco BMLOG Indexador IPCA Emissão 17/11/2020 Vencimento 13/11/2030 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 235,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI Dínamo (20K0549411)
Santos/SP
/>
Corporativo
/>
Galpão Logístico
/>
Contrato de locação
Risco Dínamo Indexador IPCA Emissão 05/11/2020 Vencimento 27/11/2028 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 35,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
Garantias
/>
AF de imóveis em Santos/SP e Machado/MG
CF de contratos de aluguel e prestação de serviços
Aval dos acionistas da holding GDPar
Fundo de liquidez equivalente a 2 PMTs
CRI GSFI (20G0800227)
/>
SP, RJ, BA e GO
/>
Garantias
Shopping Center
AF de frações ideais de 8 empreendimentos
/>
/>
中 4 shopping centers e 4 outlets
CF de recebíveis dos NOIs dos 8 empreendimentos
Contratos de compra e venda e contratos de direito aquisitivo
Fundo de Reserva de R$5MM
Risco GSFI Indexador IPCA Emissão 22/07/2020 Vencimento 19/07/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 650,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI Cogna Educação (21 D0453486)
Santo André/SP
/>
0 Garantias
/>
BTS/aluguel
/>
AF do imóvel
/>
Faculdade Anhanguera
CF contrato atípico de locação
Contrato atípico de locação cujo locatário é a Cogna
Risco Cogna Educação Indexador IPCA Emissão 16/04/2021 Vencimento 19/07/2027 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 19,6 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
Fiança de empresa do grupo no contrato de locação
Fundo de reserva de 1 PMT
CRI HBR Realty (19G0228153)
ABC e Barueri (SP)
BTS/aluguel
/>
V Garantias
AF de imóveis e das cotas das SPEs
è Imóveis comerciais desenvolvidos pela Helbor
CF dos contratos de aluguel
Debêntures emitidas pelas SPEs
/>
Aval da HBR Realty
Risco HBR Realty Indexador IPCA Emissão 17/07/2019 Vencimento 26/07/2034 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 179,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
Fundo de reserva de 1 PMT
CRI Pulverizado II (21 F0568989)
/>
Diversos estados
/>
/>
Pulverizado
AF de todas as unidades
/>
Empreendimentos中 desenvolvidos por Helbor, Setin, Grupo Godoi e Ekko
/>
Coobrigação em 63% da carteira até o enquadramento em critérios de elegibilidade
CCI representativa de contratos de comercialização de imóveis
Razão de subordinação de 20%
CRI Coteminas (21G0785091)
/>
São Gonçalo do Amarante/RN
/>
/>
Garantias
Corporativo
AF de imóveis
/>
Mega Center Seridó
CF de direitos creditórios de contratos locação
/>
Debêntures emitidas pela ú Coteminas
Aval dos acionistas
Fundo de Reserva
Risco Coteminas Indexador IPCA Emissão 26/07/2021 Vencimento 21/07/2031 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 160,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
CRI Iben II (21G0155050)
Salto (SP)
/>
/>
Garantias
Corporativo
/>
AF de imóveis
Jardim Residencial do Bosque
/>
CF de direitos creditórios de contratos de prestação de serviços
CCB emitida pela Devedora
/>
Aval dos sócios
CRI Impperial (21G0864353)
/>
São José do Rio Preto, Itápolis (SP) e Confresa (MT)
/>
/>
AF de cotas das SPEs
/>
Aval dos sócios
Empreendimentos Eco Park, Village e Novo Oriente
/>
Fundo de reserva
CCB emitida pela Devedora
CARTEIRA DE CRIS
CRI Dal Pozzo (21 H1031711)
/>
/>
/>
AF de imóveis
/>
Terrenos e loja
Aval dos acionistas
CCB imobiliária emitida pela Dal Pozzo
Fundo de liquidez
CRI ABV (21 K0058017)
Dourados/MS
/>
BTS/Aluguel
/>
/>
Supermercados Abevê
/>
Cessão fiduciária de recebíveis de cartões de crédito
/>
Contratos de locação de imóveis e recebíveis de cartões de crédito
Risco ABV Indexador IPCA Emissão 30/11/2021 Vencimento 17/10/2026 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 85,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
Fiança dos acionistas
Fundo de reserva
CRI You (21 L0329277)
/>
Garantias
/>
/>
/>
/>
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ MM Oferta Rating JPP:
You Inc CDI 09/12/2021 05/11/2026 No final 180,0 ICVM 476 A3
CRI Arquiplan (22C1024589)
/>
/>
/>
Edifício residencial Go Barra Funda
/>
CCB emitida pela Arquiplan
CRI Koch (22H1517101)
/>
/>
/>
Contrato de locação
Risco Koch/Hacasa Indexador IPCA Emissão 31/08/2022 Vencimento 29/07/2043 Amortização No final, com full cash sweep Volume (R$ MM) 10,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A1
/>
CRI HBC II (22L1414297)
/>
/>
CF de contrato de fornecimento de cana-deaçúcar
CRI Helbor Estoque (22H1104501)
CCB
/>
/>
/>
AF de imóveis
/>
CCB
Risco Helbor Indexador CDI Emissão 17/08/2022 Vencimento 26/08/2027 Amortização Trimestral a partir do 18º mês Volume (R$ MM) 142,6 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI OAD (23A1510278)
/>
CRI Corpore (23H1070006)
Dourados (MS)
/>
/>
/>
Corporativo
AF de imóveis concluídos em estoque;
AF de cotas do FIDC Corpore;
/>
Empreendimentos Meridian e Legacy
/>
Nota comercial
Fundo de reserva – 3 PMTs;
Aval dos sócios.
CRI Celeste (24B1861489)
/>
/>
/>
Usina de energia Solar
Garantias
/>
Aluguel
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP
AF de 100% cotas SPE; AF de fazenda – 200% CF de recebíveis; Fundo de juros; Aval dos sócios.
Celeste IPCA 08/03/2024 18/02/2037 Mensal 78,0 ICVM 160 A2
CRI Lote 5 IV (24B1573243)
Cotia, Bauru, Pindamonhangaba e Jaguariúna (SP) Corporativo Loteamentos desenvolvidos pela Lote 5 Debênture emitida pela Lote 5
Garantias
/>
AF de estoque e de 100% cotas das SPEs
| Risco | Lote 5 |
|---|---|
| Indexador | IPCA |
| Emissão | 22/02/2024 |
| Vencimento | 22/07/2037 |
| Amortização | Mensal |
| Volume (R$ MM) | 95,0 |
| Oferta | ICVM 160 |
| Rating JPP | Baa3 |
CF de recebíveis
Fiança solidária das empresas do grupo
Aval dos acionistas da Lote 5
Fundo de reserva
CRI Dal Pozzo III (24J4921075)
/>
Nota Comercial
IBEN III (24L2316848)
São josé Rio Preto - SP
Corporativo
Capital de Giro
/>
Debêntures Imobiliárias
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP:
Garantias
AF de imóvel – Razão de 120%; CF de contratos de Prestação de Serviço – Razão de 130% sobre o Volume Total e sobre a PMT mensal; Fundo de liquidez – equivalente a 3 PMTs; Fundo de despesas; Aval dos sócios.
IBEN CDI Dezembro/2024 Dezembro/2030 Juros mensal 4,5 ICVM 160 A3
CRI MAIZ (24L1812703)
0 Montes Claros (MG)
/>
BTS/aluguel
è Construção de 4 usinas fotovoltaicas (sendo 2 em SP e 2 em MG)
Contrato Atípico de Locação (BTS) – Locação das Usinas Solares
Risco Indexador Emissão Vencimento
Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP
Garantias
/>
AF do direito de uso de superficie; AF das quotas da SPE; AF de equipamentos; Cessão Fiduciária de direitos creditórios BTS e O&M; Fiança da Matrix Energy Part S.A.; Fundo de Reserva de 3 PMTs (Juros e Amortização); Fundo de Juros equivalente somatório das parcelas de juros e correção monetária no período de carência; Fundo de Obra; Regime Fiduciário e Patrimônio Separado.
UFVs Nossa Sra de Fatima e UFVs Montes Claros IPCA 20/12/2024 20/10/2037 Juros mensais e carência do principal de 8 meses 5,0 ICVM 160 A3
CRI TERRASSA (24J3510650)
/>
Corporativo
/>
Término de Obras
Garantias
CCI representativa de Nota Comercial
Risco Indexador Emissão Vencimento
Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP
/>
AF de 100% do imóvel (150% estoque residencial e 180% estoque comercial); CF carteira presente e futura (120%); AF Quotas SPE; Fundo de Reserva de 115% referente a maior parcela de juros; Fundo de despesas correspondente ao período total da operação; Fundo de Administração de BRL 400 mil, com liberação ao longo de 20 meses de R$ 20 mil/mês; Fundo de liquidez de BRL 1 MM para usar pelos primeiros 12 meses; Aval dos sócios e da Holding.
T2 Empreendimentos Imobiliários LTDA IPCA 23/12/2024 19/12/2028 Juros mensal desde o início e principal bullet com full cash sweep
CRI MASOTTI (25A3835544)
(i) AF estoque; (ii) CF carteira presente e futura; (iii) AF Quotas SPE; (iv)Fundo de Despesas/Fundo de Reserva (3 PMT`s); (v) Aval dos sócios.
CRI COLORADO III (25B2404031)
/>
Rio Lago (AL)
/>
Corporativo
/>
0 Garantias
中 Término de Obras
/>
/>
CCB Imobiliária ou Nota Comercial (i) Cessão Fiduciária de 72% dos recebíveis da Colarrio 3 SPE e 65% dos recebíveis da Colpesqueira 2 SPE (ii) Promessa de Cessão Fiduciária de dos direitos creditórios futuros; (iii) Alienação Fiduciária de 100% das cotas das SPEs; (iv) Fiança dos sócios da Colorado 3 e sócios da Hineline Participações (v) Aval dos
sóciosROED HOLDING ADMINISTRAÇÃO E Risco PARTICIPAÇÕES S.A Indexador IPCA Emissão 25/02/2025 Vencimento 29/06/2033 Amortização Juros mensal desde o início e principal bullet comfull cash sweep Volume (R$ MM) 4,1 Oferta ICVM 160 Rating JPP A2
CRI FIBRA II (25F2199910)
/>
São Paulo - SP
V Garantias
/>
Corporativo
/>
/>
(i) Aval (ii) Alienação fiduciária de imóvel (iii) Cessão Fiduciária de Direitos Creditórios e (iv) Fundo de reserva.
Investimentos em obras futuras
/>
CCI representativa de Notas Comerciais
FIBRA CDI Julho/2025 Julho/2030 Juros mensal 12,1 ICVM 160 A3
CRI PLANTA (24G1896218)
São Paulo (SP)
/>
Garantias
Corporativo
/>
/>
/>
Aquisição e CAPEX dos Ed. Independência e Petroleiro.
Nota Comercial (i) Alienação Fiduciária do Ed. Independência; (ii) Alienação Fiduciária do Ed. Petroleiro; (iii) Fundo de Juros – 12 meses Fundo de Despesa (iv) Fundo de Aquisição/Obra
Risco Planta. Inc. Indexador IPCA Emissão 16/04/2025 Vencimento 31/07/2034 Amortização Mensal | carência de 18 meses Volume (R$ MM) 10,36 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa3
CRI TERROÁ (25H3262782)
Pedreira (SP)
/>
/>
Garantias
Corporativo
/>
Alongamento de dívida e término da obra
K Nota Comercial / CCB com destinação de recursos para execução de obras futuras
Risco TERROÁ EMPREENDIMENTOS Indexador IPCA Emissão 04/09/2025 Vencimento 19/08/2033 Amortização Mensal | Após carência de 6 mes Volume (R$ MM) 10,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa1
(i) Alienação Fiduciaria de Cotas da SPE Nova Italia (ii) Cessão Fiduciária dos Recebíveis – Razão Mínima de 120%. (iii) Alienação Fiduciária de unidades em estoque (iv) Razão Mínima de 150%. (v) Fundo de liquidez – 2 PMT’s (vi) Aval dos Sócios (Serra & Santoro)
CRI VILA FAHL (25H2744350)
/>
Indaiatuba (SP)
0 Garantias
/>
Pagamento de despesas flat; d Constituição dos Fundos (Fundo de Reserva e Fundo de Despesas).
CCB Imobiliária ou Nota Comercial (i) Cessão Fiduciária das quotas da SPE. (ii) Cessão Fiduciária da Carteira de recebíveis presente e futura (razão de 63%) (iii) Alienação Fiduciária do Estoque do Loteamento. (razão de 60%) (iv) Alienação Fiduciária de Terreno Acessório (razão de 100% - valor de mercado). (v) Aval dos Sócios.
Risco VILA FAHL SPE Indexador CDI Emissão 11/09/2025 Vencimento 30/08/2032 Amortização Mensal | Após carência de 18 meses Volume (R$ MM) 2,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa1
CRI FIBRA III (25L3533980)
São Paulo - SP
Garantias
Corporativo
/>
(i) Aval (ii) Alienação fiduciária de imóvel (iii) Cessão Fiduciária de Direitos Creditórios e (iv) Fundo de reserva.
Investimentos em obras futuras
CCI representativa de Notas Comerciais
FIBRA CDI Janeiro/2026 Agosto/2030 Juros mensal 12,1 ICVM 160 A3
CRI Laken (25J0481051)
Gramado (RS)
Corporativo/Loteamento
Imóveis Residenciais
Nota Comercial
Garantias
Alienação fiduciária de estoques na razão de 180% (a valor de mercado);
Fundo de reserva de 3 PMTs;
Fundo de reserva adicional de 1,5 PMT dos recebíveis de cartão de crédito do Hard Rock Gramado;
e Aval dos sócios Pessoa Física.
Risco GRM Empreendimentos Indexador IPCA Emissão 09/10/2025 Vencimento 24/09/2035 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 15,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI FGR (26E2096092)
Goiânia (GO)
Garantias
Corporativo
/>
Cessão Fiduciária; Aval dos Sócios; Fundo de Reserva; Fundo de Juros e Fundo de Despesas.
Empreendimento pela FGR
Cessão Fudiciária
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP:
CRI GPCI (26F3491396)
São Paulo (SP)
Garantias
Empreendimento pela GPCI
Cessão Fudiciária
Cessão fiduciária residual dos recebíveis Ari Attaby; Cessão fiduciária dos recebíveis atuais e futuros – Porteira de Ferro; AF das cotas SPE – Porteira de Ferro; Cessão dos dividendos: Harmonia e Artemis; AF de imóveis (140%) Fundo de Reserva de 2 PMT’s e Aval dos sócios.
Risco GPCI Empreendimentos LTDA Indexador CDI Emissão 30/06/2026 Vencimento 09/06/2031 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 1,55 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI OAD (25K3757811)
0 Florianópolis (SC)
Corporativo
d Empreendimento Makai Campeche
Nota Comercial
Alienação Fiduciária das cotas da SPE;
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Alienação Fiduciária do estoque;
Cessão fiduciária dos recebíveis atuais e futuros;
Risco Grupo OAD Indexador CDI Emissão 09/12/2025 Vencimento 24/08/2029 Amortização Bullet Volume (R$ MM) 4,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
Aval da OAD Incorporadora e dos sócios pessoas físicas
JPP CAPITAL
@jppcapital
JPP Capital Gestão de Recursos
www.jppcapital.com.br
FATOR ORE
@fatorgestaoderecursos
Fator Gestão de Recursos
www.jppcapital.com.br
Empresasfator
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