Relatório Gerencial OUJP11 de fevereiro de 2026
Relatório Gerencial do Ourinvest JPP (OUJP11), fundo imobiliário de papel, referente a fevereiro de 2026, com entrega no FundosNet (B3) em 19/03/2026. No pregão de 03/11/2026, a cota do OUJP11 fechou a R$ 62,34, com P/VP de 0,62 (valor patrimonial de R$ 100,72 por cota no informe mensal de setembro de 2026). O último rendimento foi de R$ 1,50 por cota, com pagamento em nov/2026, e o dividend yield dos últimos 12 meses é de 23,47% sobre a cotação de 03/11/2026. O patrimônio líquido era de R$ 327,6 milhões no informe mensal de setembro de 2026. Os indicadores são os mais recentes da base do Kartac, não os do período do documento.
Informações
- Fundo
- OURINVEST JPP DE RESPONSABILIDADE LIMITADA-10,89%
- CNPJ
- 26.091.656/0001-50
- Tipo
- Relatórios
- Assunto
- Relatório Gerencial
- Data de referência
- 27/02/2026
- Data de entrega
- 19/03/2026 08:46
- Versão
- 1
- Situação
- (Ativo)
Conteúdo
OBJETIVO DO FUNDO
Fundo poderá adquirir até 100% (cem por cento) do seu Patrimônio Líquido em CRI de classe única ou seniores e até 15% (quinze por cento) do seu Patrimônio Líquido em CRI de classe subordinada, observadas as características básicas e os critérios de elegibilidade estabelecidos em seu “Prospecto Definitivo de Oferta Pública de Distribuição das Cotas da 1ª Emissão”
CONSTITUIÇÃO
O OUJP11 O Fundo foi constituído por meio do “Instrumento de Constituição do Ourinvest JPP Fundo De Investimento Imobiliário-FII”, celebrado pela Administradora em 25 de julho de 2016 e registrado no 6º Oficial de Registro de Títulos e Documentos e Civil de Pessoa Jurídica de São Paulo, sob o nº 1802610, por meio do qual foi aprovado o seu regulamento.
PÚBLICO ALVO Investidores em Geral
DATA DA CONSTITUIÇÃO 2017
BENCHMARK IMA-B 5, divulgado pela ANBIMA, acrescido de 0,50% a.a.
PRAZO Indeterminado
ADMINISTRADOR Finaxis CTVM S.A.
GESTORES
JPP Capital Gestão de Recursos Ltda. Fator ORE Asset Gestora de Recursos Ltda.
QUANTIDADE DE COTAS 3.252.384
CNPJ DO FUNDO 26.091.656/0001-50
CLASSIFICAÇÃO ANBIMA FII papel híbrido gestão ativa
CONTATO ADMINISTRADOR [email protected]
SITE DOS GESTORES www.fatorasset.com.br www.jppcapital.com.br
TAXA DE ADMINISTRAÇÃO 1,05%
TAXA DE PERFORMANCE 20% sobre o retorno acima do Benchmark
DESTAQUES
DIVIDENDO POR COTA: R$ 1,06
DIVIDEND YIELD ANUALIZADO (Cota Patrimonial)¹:
12,6%
DIVIDEND YIELD ANUALIZADO (Cota de mercado)²: 14,7%
RESERVA DO MÊS: R$ 1,09
VOLUME NEGOCIADO:
R$ 9,2MM
LIQUIDEZ MÉDIA DIÁRIA: R$ 0,4MM
PATRIMÔNIO LÍQUIDO: R$ 329,2MM
VALOR PATRIMONIAL DA COTA: R$ 101,23
MARKET CAP: R$ 281,0MM
VALOR DE MERCADO DA COTA: R$ 86,41
P/B: 0,85x
NÚMERO DE COTISTAS: 26.131
RESUMO DO GESTOR
Alocação: O fundo chegou ao final do mês com 91% da carteira alocada em ativos imobiliários, dos quais 91% em CRI e 0,4% em FII. O saldo de 9% estava alocado em instrumentos de caixa.
A carteira de CRI está atualmente 64% indexada ao IPCA, 35% ao CDI e 1% ao IGPM.
Distribuição de rendimentos: O resultado do Fundo no mês foi de R$ 0,96/cota. A distribuição de rendimentos foi de R$ 1,06/cota e o saldo de resultado retido era de R$ 1,19 cota ao final do mês.
PRINCIPAIS ATUALIZAÇÕES – FATO RELEVANTE
CRI Módena (20G0754279): Conforme divulgado via Fato Relevante pela ORE Securitizadora (clique aqui), foi aprovado, em assembleia, por 94,59% dos titulares do CRI MÓDENA, as seguintes deliberações:
i. Vencimento antecipado da CCB e, consequentemente, do Resgate Extraordinário do CRI; e
ii. Da autorização para que o Agente Fiduciário e a Securitizadora pratiquem todo e qualquer ato para a efetivação e implementação das matérias constantes da ordem do dia da referida assembleia.
Após diversas tentativas de renegociação da dívida, dando prazos e diversas possibilidades para a Modena regularizar a situação do CRI, os investidores decidiram por meio de assembleia, realizada no dia 12 de março de 2026, pelo vencimento antecipado da operação.
No presente momento a operação conta com alienação fiduciária de casas prontas, localizadas no empreendimento Residencial Alpha House I em Santana de Paranaíba – SP. Além de aval dos sócios pessoas físicas. A expectativa dos credores é que com a execução das garantias e avais tenhamos a dívida liquidada em sua totalidade.
OURINVEST JPP DESEMPENHO DO FUNDO
fator| PO
FLUXO DE CAIXA
DEMOSTRAÇÃO DE RESULTADOS
O resultado do Fundo no mês foi de R$ 0,96/cota.
A distribuição de rendimentos foi de R$ 1,06/cota. O saldo de resultado retido passa a ser de R$ 1,09/cota, que utilizaremos em conjunto com parte do saldo de correção monetária acruada, com o objetivo de calibrar o patamar de dividendos em relação ao perfil da carteira do fundo e ao comportamento dos indexadores.
Clique aqui para acessar a Planilha de Fundamentos do Fundo
| Data | Fev-26 | R$/cota | Acum. 2026 | Acum. 12 Meses |
|---|---|---|---|---|
| Receitas Totais | 3.450.668 | 1,35 | 7.854.508 | 47.780.272 |
| Receitas Ativos Alvo | 3.179.394 | 1,24 | 7.224.125 | 43.160.059 |
| Receitas CRI | 3.179.394 | 1,24 | 7.224.125 | 43.185.555 |
| Ganho de Capital CRI | - | 0,00 | - | (38.485) |
| FII Receitas | - | 0,00 | - | 12.989 |
| Receitas Renda Fixa | 271.274 | 0,11 | 630.383 | 4.620.213 |
| Despesas Totais | (321.221) | -0,10 | (660.723) | (4.255.720) |
| Despesas Taxa Administração | (240.628) | -0,07 | (479.656) | (2.735.484) |
| Despesas Gerais | (80.592) | -0,03 | (181.067) | (1.520.236) |
| IR Aplicação | (61.036) | -0,02 | (141.836) | (901.738) |
| Resultado | 3.129.447 | 1,2496486 | 7.193.785 | 43.524.552 |
| Resultado/Cota | - | 0,96 | 2,21 | 13,38 |
| Distribuição/Cota | - | 1,06 | 2,12 | 12,89 |
*O resultado considera as operações até o penúltimo dia útil da data base.
DESEMPENHO DO FUNDO
No mês, o retorno total do Fundo foi de +0,86% vs. +1,00% do CDI e 1,22% do IMA-B 5.
Nos últimos doze meses, o retorno total do Fundo foi de 16,68% vs. 1,00% do CDI (líquido de 15% de IR) e 11,53% do IMA-B 5.
| Mês | Patrimônio Líquido($MM) | Dividend Yieldsobre a cotapatrimonial | Retorno Totaldo Fundo | RetornoTotal doFundo(12 Meses) | CDI | CDI(12Meses)² | IMA-B 5 | IMA-B 5(12Meses)³ |
| mar-25 | 320,68 | 0,96% | 1,01% | 12,29% | 0,96% | 9,59% | 0,55% | 7,25% |
| abr-25 | 323,53 1,06% | 1,95% 13,30% | 1,06% 9,74% | 1,76% | 9,37% | |||
| mai-25 | 326,07 | 1,15% | 1,93% | 14,14% | 1,14% | 10,03% | 0,62% | 8,90% |
| jun-25 | 325,94 | 1,34% | 1,30% | 15,07% | 1,10% | 10,32% | 0,45% | 8,96% |
| jul-25 | 325,13 | 1,00% | 0,75% 14,33% | 1,28% | 10,67% | 3,23% | 11,46% | |
| ago-25 | 326,49 | 1,00% | 1,41% 14,87% | 1,16% | 10,95% | -1,70% | 8,92% | |
| set-25 | 325,93 | 1,20% | 1,03% 15,48% | 1,22% | 11,32% | 0,66% | 9,20% | |
| out-25 | 327,48 | 1,04% | 1,52% 15,83% | 1,28% | 11,65% | 1,03% | 9,53% | |
| nov-25 | 329,63 | 0,99% | 1,64% 16,40% | 1,05% | 11,90% | 4,57% | 14,11% | |
| dez-25 | 329,23 | 1,02% | 0,90% 17,41% | 1,22% | 12,18% | -2,43% | 11,65% | |
| jan-26 | 329,85 | 1,05% | 1,23% 16,63% | 1,16% | 12,32% | 1,20% | 10,91% | |
| fev-26 | 329,24 1,05% 0,86% 16,68% | 1,00% 12,33% | 1,22% | 11,53% | ||||
DESEMPENHO DO FUNDO X BENCHMARK
¹ Cota patrimonial acrescida dos dividendos distribuídos; ² IMAB-5: Acrescido de 0,5%aa; ³ CDI: Líquido de alíquota de IR de 15%; * Cota de mercado acrescida dos dividendos distribuídos
DISTRIBUIÇÃO E DIVIDEND YIELD
RESULTADOS, VALORES DISTRIBUÍDOS E RESERVA
TABELA DE SENSIBILIDADE
A tabela de sensibilidade² visa demonstrar, de forma teórica, o impacto que variações no preço de negociação das cotas no mercado secundário podem causar no yield equivalente do IPCA+ e CDI+ do fundo. As projeções consideram a reversão do ágio ou deságio em relação à cota patrimonial, mantendo constante a composição da carteira e os fluxos contratados dos ativos.
Tabela de sensibilidade
| Desagio da cota patrimonial | Cota mercado | Yield IPCA+ | YieldCDI+ |
|---|---|---|---|
| -16,00% | 85,03 | 18,9% | 16,4% |
| -12,00% | 89,08 | 16,5% | 13,2% |
| -8,00% | 93,13 | 14,2% | 10,2% |
| -4,00% | 97,18 | 12,1% | 7,4% |
| Mercado - fechamento do mês | 86,41 | 20,8% | 12,5% |
| Patrimonial - fechamento do mês | 101,23 | 10,1% | 4,9% |
| Curva | - | 9,7% | 5,0% |
¹Dividend yield anualizado, com base na cota de fechamento na data de divulgação do rendimento; ²As informações aqui apresentadas não configuram promessa ou garantia de rentabilidade, distribuição de rendimentos ou isenção de riscos. Os dados são baseados nas condições atuais de mercado e estão sujeitos a alterações. A rentabilidade passada não representa garantia de resultados futuros.
MERCADO SECUNDÁRIO
Ao final do mês, o volume negociado chegou a R$ 9,2 milhões com média diária de aproximadamente R$ 0,4 milhões, o que corresponde a 3,3% em valor de mercado. O Fundo fechou o mês com 26,1 mil cotistas.
VOLUME NEGOCIADO
Volume Negociado Nº de Negócios
NÚMERO DE COTISTAS
OURINVEST JPP CARTEIRA DO FUNDO
fator| PO
O Fundo encontra-se 91% alocado em CRIs, sendo que 75% são de operações de lastro Corporativo, 17% em Aluguéis, 6% em Shoppings e 2% em CRIs Pulverizados.
O Setor mais representativo é o de Incorporação, representando 40% das operações.
A Carteira do Fundo encontra-se atualmente indexada a 65% IPCA + 10%, 34% CDI + 5% e 1% a IGPM + 8%.
CLASSE DE ATIVOS
SETORES
Incorporação Logística Varejo Shopping Energia Loteamento Têxtil Outros
CLASSIFICAÇÃO DOS ATIVOS
INDEXADOR E TAXA PONDERADA
MAPA DE CONCENTRAÇÃO DOS ATIVOS
¹Ativos classificados como “Outros” representam percentuais inferiores a 1,6% do PL.
(em relação ao PL)
CONCENTRAÇÃO DOS ATIVOS
DISTRIBUIÇÃO DO LTV
LTV Médio de 49,5%
DISTRIBUIÇÃO POR VENCIMENTO
A maior parte dos ativos que analisamos, sobretudo aqueles emitidos no âmbito da ICVM 476, não conta com classificação de risco emitida por agências de rating. Dessa forma, utilizamos uma metodologia de classificação proprietária que serve de apoio às nossas decisões de investimentos.
Nessa metodologia, o ativo e o respectivo devedor são avaliados de acordo com uma lista de critérios quantitativos e qualitativos e a classificação do devedor é o resultado do somatório da pontuação de cada item avaliado. Nesse processo, que é continuamente aprimorado, o ativo poderá receber classificação diversa do devedor, considerando a estrutura da operação e a qualidade das garantias acessórias.
gráfico ao lado mostra a distribuição da classificação dos ativos da carteira ao final do mês:
DISTRIBUIÇÃO POR CLASSIFICAÇÃO
| Rating | Qualidade de crédito |
| Aa1 | Excepcional |
| A1 | Excepcional |
| A2 | Alta |
| A3 | Alta |
| Baa1 | Adequada |
| Baa2 | Adequada |
| Baa3 | Adequada |
| B1 | Baixa |
| B2 Baixa | |
| Caa1 | Alto risco |
| Caa2 Alto risco | |
| C | Alto risco |
CLASSIFICAÇÃO – BTS/ALUGUEL
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Duration | Data Vcto. | Index | Taxa Emissão | LTV¹ | Part. da operação na carteira de CRI | |
| 24B1861489 | CRI | TRUE | CELESTE | 20,58 | 6,3% | mar-24 | 4,4 | fev-37 | IPCA | + | 11,70% | 40,9% | 6,8% |
| 21K0058017 | CRI | VIRGO | ABV | 7,28 | 2,2% | nov-21 | 3,9 | out-33 | IPCA | + | 8,50% | 86,0% | 2,4% |
| 19G0228153 | CRI | HABITASEC | HBR | 4,08 | 1,2% | mai-21 | 3,8 | jul-34 | IPCA | + | 6,00% | 26,4% | 1,4% |
| 20K0571487 | CRI | VIRGO | BMLOG | 4,60 | 1,4% | nov-20 | 1,4 | nov-30 | IPCA | + | 5,34% | 48,0% | 1,5% |
| 19K1139670 | CRI | TRUE | ESTÁCIO | 2,47 | 0,8% | dez-19 | 0,8 | out-27 | IPCA | + | 6,00% | 16,0% | 0,8% |
| 12F0036335 | CRI | GAIA | ALIANÇA | 2,83 | 0,9% | abr-17 | 3,6 | jan-33 | IGPM | + | 8,19% | 27,2% | 0,9% |
| 22H1517101 | CRI | VIRGO | KOCH | 2,68 | 0,8% | ago-22 | 4,2 | jul-43 | IPCA | + | 8,50% | 86,3% | 0,9% |
| 21D0453486 | CRI | TRUE | COGNA | 1,44 | 0,4% | abr-21 | 0,7 | jul-27 | IPCA | + | 6,00% | 15,5% | 0,5% |
| 17K0150400 | CRI | BARI | GLP | 0,00 | 0,0% | mai-18 | 0,0 | jan-27 | IPCA | + | 5,45% | 0,0% | 0,0% |
| 24L1812703 | CRI | OPEA | MAIZ | 5,18 | 1,6% | dez-24 | 4,5 | dez-39 | IPCA | + | 10,00% | N/A | 1,7% |
| TOTAL | 51,14 | ||||||||||||
¹O LTV é obtido pela relação entre a dívida e o valor do imóvel. No caso de CRI em tranche sênior, usamos somente o valor da dívida dessa tranche no cálculo. Um LTV mais baixo indica maior segurança na operação. Quando o CRI não possuir uma garantia real atrelada à operação, ele é classificado como "N/A", ou seja, não aplicável, já que não há um imóvel específico para servir de base no cálculo desse indicador.
CARTEIRA DE ATIVOS CLASSIFICAÇÃO – CORPORATIVO
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Duration | Data Vcto. | Index | Taxa Emissão | LTV¹ | Part. da operação na carteira de CRI | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 19K1124486 | CRI | ORE SEC | CARVALHO HOSKEN | 16,64 | 5,1% | dez-19 | 1,2 | dez-27 | CDI | + | 7,00% | 44,9% | 5,4% |
| 22C1024589 | CRI | CANAL | ARQUIPLAN | 10,67 | 3,2% | abr-22 | 0,5 | mar-27 | - | - | 41,3% | 3,5% | |
| 21I0912120 | CRI | ORE SEC | MINAS BRISA | 14,05 | 4,3% | out-21 | 2,0 | set-28 | CDI | + | 4,50% | 95,2% | 4,6% |
| 20K0549411 | CRI | OPEA | DÍNAMO | 9,58 | 2,9% | nov-20 | 1,4 | nov-28 | IPCA | + | 8,75% | 32,9% | 3,1% |
| 21G0785091 | CRI | VIRGO | COTEMINAS | 13,56 | 4,1% | ago-21 | 4,5 | jul-31 | IPCA | + | 9,25% | 43,4% | 4,4% |
| 24B1573243 | CRI | LEVERAGE | LOTE 5 | 8,76 | 2,7% | fev-24 | 3,9 | jul-37 | IPCA | + | 10,50% | 83,3% | 2,9% |
| 23A1510278 | CRI | OPEA | OAD | 11,06 | 3,4% | fev-23 | 1,7 | jan-28 | IPCA | + | 13,50% | 65,7% | 3,6% |
| 23H1070006 | CRI | PROVÍNCIA | CORPORE | 12,33 | 3,7% | ago-23 | 2,0 | ago-28 | CDI | + | 5,00% | 12,5% | 4,0% |
| 22L1414297 | CRI | CANAL | HBC_II | 4,07 | 1,2% | dez-22 | 0,8 | dez-27 | CDI | + | 6,00% | 29,5% | 1,3% |
| 21G0155050 | CRI | VIRGO | IBEN | 4,22 | 1,3% | jul-21 | 1,5 | nov-29 | CDI | + | 5,35% | 35,7% | 1,4% |
| 21H1031711 | CRI | ORE SEC | DAL POZZO | 3,60 | 1,1% | set-21 | 1,4 | ago-29 | CDI | + | 6,50% | 37,2% | 1,2% |
| 21G0864353 | CRI | TRUE | IMPPERIAL | 5,31 | 1,6% | ago-21 | 0,4 | jul-26 | IPCA | + | 8,50% | 44,2% | 1,7% |
| 20F0692684 | CRI | ORE SEC | CARVALHO HOSKEN II | 1,52 | 0,5% | jun-20 | 0,9 | jun-27 | CDI | + | 7,00% | 16,0% | 0,5% |
| 20B0980166 | CRI | TRUE | MATEUS | 3,52 | 1,1% | mar-20 | 2,8 | fev-32 | IPCA | + | 4,70% | 100,0% | 1,2% |
| 21L0329277 | CRI | VERT | YOU | 1,60 | 0,5% | mar-22 | 0,6 | nov-26 | CDI | + | 4,25% | 21,8% | 0,5% |
| 22H1104501 | CRI | BARI | HELBOR ESTOQUE | 0,51 | 0,2% | set-22 | 0,8 | ago-27 | CDI | + | 2,30% | 8,2% | 0,2% |
| 19D1329253 | CRI | ORE SEC | SAN REMO | 0,00 | 0,0% | mai-19 | 0,0 | dez-25 | IPCA | + | 9,00% | 0,0% | 0,0% |
| 24H2216619 | CRI | PROVÍNCIA | GPCI_II | 16,98 | 5,2% | set-24 | 1,6 | ago-29 | IPCA | + | 10,85% | 51,6% | 5,9% |
| 24J4921075 | CRI | VIRGO | DAL_POZZO_II | 8,53 | 2,6% | nov-24 | 2,2 | mai-31 | CDI | + | 5,65% | 51,7% | 2,8% |
| 24L2316848 | CRI | VIRGO | IBEN_III | 2,12 | 0,6% | dez-24 | 2,3 | dez-30 | CDI | + | 5,85% | 31,6% | 0,7% |
| 24J3510650 | CRI | PROVÍNCIA | TERRASSA | 5,08 | 1,5% | dez-24 | 2,4 | dez-28 | IPCA | + | 12,25% | 64,4% | 1,7% |
| 25A3835544 | CRI | PROVÍNCIA | MASOTTI | 9,42 | 2,9% | fev-25 | 5,0 | jun-33 | IPCA | + | 11,75% | 35,0% | 3,1% |
| 25B2404031 | CRI | PROVÍNCIA | COLORADO III | 3,46 | 1,1% | abr-25 | 3,2 | fev-33 | IPCA | + | 11,00% | 71,0% | 1,1% |
| 24G1896218 | CRI | PROVÍNCIA | PLANTA | 9,10 | 2,8% | abr-25 | 4,2 | jul-34 | IPCA | + | 10,00% | 68,0% | 3,0% |
| 25F2199910 | CRI | PROVÍNCIA | FIBRA | 10,66 | 3,2% | jul-25 | 2,5 | jul-30 | CDI | + | 2,50% | 74,5% | 3,5% |
| 25H3262782 | CRI | PROVÍNCIA | TERROÁ | 9,57 | 2,9% | set-25 | 3,2 | ago-33 | IPCA | + | 12,50% | 37,7% | 3,1% |
| 25H2744350 | CRI | PROVÍNCIA | VILA FAHL | 4,07 | 1,2% | set-25 | 2,6 | ago-32 | CDI | + | 5,00% | 44,7% | 1,3% |
| 25J0481051 | CRI | PROVÍNCIA | LAKEN | 15,47 | 4,7% | out-25 | 4,0 | set-35 | IPCA | + | 12,68% | 54,7% | 5,1% |
| 25L3533980 | CRI | PROVÍNCIA | FIBRA_III | 2,99 | 0,9% | jan-26 | 2,3 | ago-30 | CDI | + | 3,00% | 77,1% | 1,0% |
| 26A1817348 | CRI | PROVÍNCIA | GPCI_III | 8,01 | 2,4% | jan-26 | 2,9 | dez-33 | CDI | + | 6,00% | 66,7% | 2,6% |
| 20G0754279 | CRI | ORE SEC | MÓDENA | 4,20 | 1,3% | jul-20 | 0,0 | jan-26 | IPCA | + | 9,00% | 30,5% | 1,4% |
| TOTAL | 230,67 |
¹O LTV é obtido pela relação entre a dívida e o valor do imóvel. No caso de CRI em tranche sênior, usamos somente o valor da dívida dessa tranche no cálculo. Um LTV mais baixo indica maior segurança na operação. Quando o CRI não possuir uma garantia real atrelada à operação, ele é classificado como "N/A", ou seja, não aplicável, já que não há um imóvel específico para servir de base no cálculo desse indicador. No LTV de Mateus, por ser considerada uma operação High Grade e a empresa possuir balanços sólidos com baixo risco de crédito, foi considerada uma razão de garantia de 22,5%, por isso o percentual do LTV ficou em 394%; ²O último pagamento de CDI+4,25% do CRI Arquiplan ocorreu em dez/24.
CLASSIFICAÇÃO – PULVERIZADO
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$MM) | % do PL | DataAquis. | Duration | DataVcto. | Index | TaxaEmissão | LTV¹ | Part. da operação nacarteira de CRI | |
| 21F0568989 | CRI | ORE SEC | PULVERIZADO I | 2,67 | 0,8% | jun-21 | 3,4 | jun-36 | IPCA | 6,50% | 14,0% | 0,9% | |
| 17L0959863 | CRI | TRUE COQUEIROS 1,29 | 0,4% | mar-18 | 1,1 | set-32 | IPCA | 十 9,00% | 42,6% | 0,4% | |||
| 20G0000464 | CRI VIRGO | PULVERIZADOMUDE 0,72 | 0,2% | jul-20 | 1,6 | jul-30 | IPCA | + 10,00% | 36,0% | 0,2% | |||
| 19E0966783 | CRI | ORE SEC | PULVERIZADO | 0,47 | 0,1% | set-19 | 2,7 | out-33 | IGPM | 6,68% | 9,5% | 0,2% | |
| TOTAL | 5,29 | ||||||||||||
CLASSIFICAÇÃO – SHOPPING
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$MM) | % do PL | DataAquis. | Duration | DataVcto. | Index | TaxaEmissão | LTV1 | Part. da operação nacarteira de CRI | |
| 20G0800227 | CRI | TRUE | GSFI | 9,08 | 2,8% | abr-21 | 3,6 | jul-32 | IPCA | IPCA 5,00% 24,1% 3,0%CDI 1,50% 35,3% 2,1% | |||
| 19H0000001 CRI VERT | BTG MALLS | 6,26 | 1,9% | ago-19 | 2,2 | ago-31 | |||||||
| 19C0281298 | CRI | HABITASEC | ARACAJU | 3,32 | 1,0% | abr-19 | 1,7 | ago-29 | IPCA | × 9,50% | 102,0% 1,1% | ||
| TOTAL | 18,70 | ||||||||||||
Total da carteira de Ativos: R$ 305,62 milhões
CLASSIFICAÇÃO – FUNDOS IMOBILIÁRIOS
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis. | Index |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| OULG11 | FII | FII OURINVEST LOG | FII OURINVEST LOG | 1,19 | 0,4% | out-18 | IPCA |
¹O LTV é obtido pela relação entre a dívida e o valor do imóvel. No caso de CRI em tranche sênior, usamos somente o valor da dívida dessa tranche no cálculo. Um LTV mais baixo indica maior segurança na operação. Quando o CRI não possuir uma garantia real atrelada à operação, ele é classificado como "N/A", ou seja, não aplicável, já que não há um imóvel específico para servir de base no cálculo desse indicador.
CLASSIFICAÇÃO – RENDA FIXA
| Ativo | Tipo de Ativo | Emissor | Risco | Valor do Ativo (R$ MM) | % do PL | Data Aquis | Index |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LTN | RF | TESOURO NACIONAL | BRASIL | 28,83 | 8,8 | CDI |
ALOCAÇÃO DE RECURSOS
Neste mês, o Fundo não realizou nenhuma nova alocação. A Gestão continua analisando ativos para alocar os recursos que estão em caixa, inclusive alguns ativos seguem em fase final de diligência interna para análise e aprovação pelo Comitê de Investimentos. Assim que novos recursos forem alocados, os investidores serão atualizados por meio dos relatórios mensais.
Baixe a Carteira de Ativos em Excel
OURINVEST JPP CARTEIRA DE CRI
fator| PO
CRI Aliança (12F0036335)
/>
0 São Paulo/SP
Garantias
BTS/aluguel
/>
AF do imóvel WT Morumbi e da totalidade das cotas do cedente
14 pavimentos da ala A do condomínio WTorre Morumbi
CF do contrato de locação
CCI repres de direitos creditórios 1 de contrato atípico de locação
Fiança prestada por BB Mapfre
Fundo de reserva de R$ 2 MM
Risco BB Mapfre Indexador IGP-M Emissão 14/06/2012 Vencimento 13/01/2033 Amortização Anual Volume (R$ MM) 251,5 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A1
CRI Pulverizado Coqueiros (17L0959863)
CRI Pulverizado Colorado (17B0048606)
Garantias
AF dos lotes (a registrar quando atingir 6 parcelas em aberto)
/>
0 PE, SE, PB e AL
Garantias
o Baretos/SP
Fundo de contigência >50% do custo de registro de AF nos contratos
Risco Pulverizado Indexador IPCA Emissão 28/12/2017 Vencimento 28/09/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 20,2 Oferta ICVM 476 Rating JPP: B1
Pulverizado
CCI repres de direitos creditórios de contratos de compra e venda
Risco Pulverizado Indexador IPCA Emissão 06/02/2017 Vencimento 20/09/2025 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 31,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: B1
Loteamentos em Caruaru, P Coqueiros, Cajazeiras e S. do Ipanema
Pulverizado
CF dos créditos imobiliários
CF dos direitos creditórios dos contratos compra e venda
CCB repres de direitos creditórios de contratos de compra e venda
P Loteamento residencial urbano Jardim dos Coqueiros
Fiança dos acionistas e coobrigação Colorado
AF de quotas das SPEs dos empreendimentos
Fundo de reserva e fundo de obras 52,7% de subordinação
CRI GLP (17K0150400)
Embu das Artes/SP
BTS/aluguel
Centro de distribuição GLP d Embu das Artes II
CCI repres de direitos creditórios de contrato atípico de locação
Garantias
AF do imóvel (após condição suspensiva)
Risco GLP Indexador IPCA Emissão 17/11/2017 Vencimento 20/01/2027 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 113,7 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A1
CF dos direitos creditórios do contrato de locação
Seguro garantia s/ regularização da matrícula do imóvel
Importância segurada R$150 MM
Seguro garantia locatário se inquilino (BRF) perder investment grade
CRI Aracaju Parque Shopping (19C0281298)
/>
Aracaju/SE
/>
Garantias
Shopping center
/>
/>
AF do shopping
Aracaju Parque Shopping
Cessão plena dos contratos de locação e CF de recebíveis
CCB repres de direitos creditórios de contratos de locação
Aval dos acionistas (Grupo ACF)
Risco Grupo ACF Indexador IGP-DI Emissão 25/03/2019 Vencimento 25/08/2029 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 22,3 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa3
Fundo de reserva de 2 PMT e seguro de obra
Contratos tampão de locação
CRI BTG Malls (19H0000001)
RJ e MG
/>
Garantias
Shopping center
/>
AF de frações do shopping
CF do NOI dos shoppings
Shoppings Ilha Plaza, Contagem e Casa & Gourmet
Fundo de reserva de 1 PMT
CCB repres de contratos de venda e compra de part. Em shoppings
Risco FII BTG Malls Indexador CDI Emissão 01/08/2019 Vencimento 20/08/2031 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 209,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI San Remo (19D1329253)
0 Curitiba/PR
/>
/>
Corporativo
Palazzo Lumini e BW
n CCB
Garantias
AF de imóvel residencial na razão de 200%
CF de carteira de recebíveis no valor de aprox. R$10 MM
Emissão 26/04/2019
Aval e fiança dos acionistas e SPEs
Vencimento 17/05/2024
Fundos de liquidez, despesa e reserva
Amortização Mensal
Volume (R$ MM) 77,0
Negative pledge de cotas da SPE do empreendimento Queen Victoria
CRI Pulverizado Ourinvest (19E0966783) Série Sênior
/>
SP, RN, RJ e outros
Pulverizado
192 unidades (residencial, home equity, comercial, loteamento)
/>
u Direitos creditórios de carteira de contratos c/v de imóveis
/>
V Garantias
Risco Pulverizado Indexador IGPM Emissão 22/05/2019 Vencimento 22/09/2033 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 40,1 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
AF dos imóveis
15% de subordinação
Coobrigação em 38% da carteira até enquadramento aos critérios de elegibilidade
Fundo de despesas de R$50k
CRI TERRASSA (24J3510650)
Guarulhos (SP)
Corporativo
/>
Garantias
Término de Obras
CCI representativa de Nota Comercial
AF de 100% do imóvel (150% estoque residencial e 180% estoque comercial); CF carteira presente e futura (120%); AF Quotas SPE; Fundo de Reserva de 115% referente a maior parcela de juros; Fundo de despesas correspondente ao período total da operação; Fundo de Administração de BRL 400 mil, com liberação ao longo de 20 meses de R$ 20 mil/mês; Fundo de liquidez de BRL 1 MM para usar pelos primeiros 12 meses; Aval dos sócios e da Holding.
T2 Empreendimentos Imobiliários Risco LTDA Indexador IPCA Emissão 23/12/2024 Vencimento 19/12/2028 Juros mensal desde o início e principal Amortização bullet com full cash sweep Volume (R$ MM) 5,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa1
CRI Grupo Mateus (20B0980166)
São Luís/MA
Garantias
/>
Corporativo
AF de imóveis
CF de recebíveis de vendas do supermercado
Mateus Supermercados
Aval dos acionistas CCI representativa de créditos 7 imobiliários de contrato de locação Covenants financeiros
Risco Grupo Mateus Indexador IPCA Emissão 17/02/2020 Vencimento 16/02/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 200,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
CRI BMLOG (20K0571487)
Rio de Janeiro/RJ
/>
BTS/aluguel
Garantias
/>
AF do imóvel
Galpão Logístico
BTS celebrado com a locatária do imóvel e contrato de compra e venda do imóvel
Cessão fiduciária de direitos creditórios de contrato de locação
Risco BMLOG Indexador IPCA Emissão 17/11/2020 Vencimento 13/11/2030 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 235,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI Dínamo (20K0549411)
Santos/SP
/>
Garantias
/>
Corporativo
AF de imóveis em Santos/SP e Machado/MG
/>
Galpão Logístico
CF de contratos de aluguel e prestação de serviços
/>
Contrato de locação
Aval dos acionistas da holding GDPar
Risco Dínamo Indexador IPCA Emissão 05/11/2020 Vencimento 27/11/2028 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 35,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI Pulverizado Mude (20G0000464)
/>
SJRP e Barretos/SP
/>
Pulverizado
Residenciais Maria Julia e Jardim Planalto
Recebíveis imobiliários de 80% dos contratos de venda e compra de lotes em dois empreendimentos
Risco Pulverizado Indexador IGPM Emissão 30/06/2020 Vencimento 15/07/2030 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 5,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
Garantias
AF de imóveis em estoque e promessa de AF dos lotes objeto dos créditos imobiliários
CF de recebíveis imobiliários de 20% dos contratos de venda e compra de lotes nos dois empreendimentos
AF de cotas de SPE
Fiança outorgada por empresas e acionistas Fundo de reserva
CRI GSFI (20G0800227)
/>
SP, RJ, BA e GO
Garantias
Shopping Center
/>
AF de frações ideais de 8 empreendimentos
4 shopping centers e 4 outlets
CF de recebíveis dos NOIs dos 8 empreendimentos
Contratos de compra e venda e contratos de direito aquisitivo
Fundo de Reserva de R$5MM
Risco GSFI Indexador IPCA Emissão 22/07/2020 Vencimento 19/07/2032 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 650,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI Módena (20G0754279)
Alphaville/SP
/>
Corporativo
/>
Garantias
/>
AF do imóvel
Alpha House I
/>
CF recebíveis atuais e futuros
/>
CCB emitida pela SPE Projeto SKY Terrenos SPE Ltda.
Risco Módena Indexador IGPM Emissão 08/07/2020 Vencimento 11/07/2025 Amortização Trimestral Volume (R$ MM) 30,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
Aval dos sócios da SPE
Fundo de reserva de 3 PMT
Fundo de obra liberado conforme medição
CRI Carvalho Hosken III (20F0692684)
0 Rio de Janeiro/RJ
Corporativo
Garantias
a Terrenos
AF de terrenos e AF de estoque pronto (a constituir)
CF de recebíveis (aluguel e/ou carteira própria)
CCB imobiliária emitida pela Carvalho Hosken
Aval do acionista controlador
Risco Carvalho Hosken Indexador CDI Emissão 28/11/2019 Vencimento 15/12/2026 Amortização Trimestral Volume (R$ MM) 140,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa3
Fundo de liquidez
CRI Pulverizado II (21 F0568989)
Diversos estados
Garantias
/>
/>
Pulverizado
AF de todas as unidades
Empreendimentos desenvolvidos por Helbor, Setin, Grupo Godoi e Ekko
Coobrigação em 63% da carteira até o enquadramento em critérios de elegibilidade
/>
nnl CCI representativa de contratos de comercialização de imóveis
Razão de subordinação de 20%
CRI Iben II (21G0155050)
Salto (SP)
Garantias
/>
Corporativo
AF de imóveis
Jardim Residencial do Bosque
CF de direitos creditórios de contratos de prestação de serviços
/>
Aval dos sócios
CCB emitida pela Devedora
Risco Iben Indexador CDI Emissão 07/07/2021 Vencimento 05/10/2029 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 11,5 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI Cogna Educação (21 D0453486)
Santo André/SP
/>
Garantias
/>
BTS/aluguel
/>
AF do imóvel
/>
Faculdade Anhanguera
CF contrato atípico de locação
/>
Contrato atípico de locação cujo locatário é a Cogna
Risco Cogna Educação Indexador IPCA Emissão 16/04/2021 Vencimento 19/07/2027 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 19,6 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
Fiança de empresa do grupo no contrato de locação
Fundo de reserva de 1 PMT
CRI Coteminas (21G0785091)
/>
Garantias
Corporativo
/>
AF de imóveis
/>
è Mega Center Seridó
CF de direitos creditórios de contratos de locação
Debêntures emitidas pela Coteminas
Aval dos acionistas
Risco Coteminas Indexador IPCA Emissão 26/07/2021 Vencimento 21/07/2031 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 160,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
CRI Impperial (21G0864353)
São José do Rio Preto, Itápolis (SP) e Confresa (MT)
Corporativo
Garantias AF de cotas das SPEs
Empreendimentos Eco Park, Village e Novo Oriente
Aval dos sócios
u CCB emitida pela Devedora
Fundo de reserva
CRI Minas Brisa (21 I0912120)
Nova Lima/MG
Garantias
/>
/>
Comercial
AF de imóveis
Empreendimentos Prime House e Up Town
AF de cotas das SPEs
CCB imobiliária emitida pela Minas Brisa
Cessão fiduciária dos recebíveis
Fundo de obra
Aval dos acionistas
Risco Minas Brisa Indexador IPCA Emissão 25/09/2021 Vencimento 22/09/2026 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 85,7 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
Fundo de liquidez
CRI Dal Pozzo (21 H1031711)
Guarapuava/PR
Garantias
Comercial
AF de imóveis
Terrenos e loja
Aval dos acionistas
CCB imobiliária emitida pela Dal Pozzo
Risco Dal Pozzo Indexador CDI Emissão 23/08/2021 Vencimento 09/08/2029 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 31,4 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
Fundo de liquidez
CRI ABV (21 K0058017)
Dourados/MS
Garantias
BTS/Aluguel
AF de imóveis
Supermercados Abevê
Cessão fiduciária de recebíveis de cartões de crédito
Contratos de locação de imóveis e recebíveis de cartões de crédito
Risco ABV Indexador IPCA Emissão 30/11/2021 Vencimento 17/10/2026 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 85,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI You (21 L0329277)
/>
São Paulo (SP)
/>
Corporativo
/>
Terrenos e edifícios residenciais
/>
Debêntures emitidas pela You
Risco You Inc Indexador CDI Emissão 09/12/2021 Vencimento 05/11/2026 Amortização No final Volume (R$ MM) 180,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
/>
Garantias
AF de ações de holding de SPEs
AF de imóveis e promessa de AF de terrenos Cessão fiduciária de recebíveis
Fiança
CRI MAIZ (24L1812703)
/>
Montes Claros (MG)
/>
BTS/aluguel
è Construção de 4 usinas fotovoltaicas (sendo 2 em SP e 2 em MG)
Contrato Atípico de Locação (BTS) – Locação das Usinas Solares
Risco Indexador Emissão Vencimento
Garantias
Amortização
Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP
/>
AF do direito de uso de superficie; AF das quotas da SPE; AF de equipamentos; Cessão Fiduciária de direitos creditórios BTS e O&M; Fiança da Matrix Energy Part S.A.; Fundo de Reserva de 3 PMTs (Juros e Amortização); Fundo de Juros equivalente somatório das parcelas de juros e correção monetária no período de carência; Fundo de Obra; Regime Fiduciário e Patrimônio Separado.
UFVs Nossa Sra de Fatima e UFVs Montes Claros IPCA 20/12/2024 20/10/2037 Juros mensais e carência do principal de 8 meses 5,0
CRI Arquiplan (22C1024589)
São Paulo (SP)
/>
0 Garantias
/>
Corporativo
AF de imóvel
/>
Cessão fiduciária de recebíveis
Edifício residencial Go Barra Funda
/>
CCB emitida pela Arquiplan
/>
Seguro de obras e Seguro garantia Aval
Risco Arquiplan Indexador CDI Emissão 14/03/2022 Vencimento 16/03/2027 Amortização Mensal, a partir de out/24 Volume (R$ MM) 30,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI Koch (22H1517101)
/>
Joinville (SC)
Garantias
/>
BTS/Aluguel
/>
Unidade do hipermercado Koch
/>
Contrato de locação
Risco Koch/Hacasa Indexador IPCA Emissão 31/08/2022 Vencimento 29/07/2043 Amortização No final, com full cash sweep Volume (R$ MM) 10,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A1
CRI Socicam Ilhéus (23H0096476)
/>
/>
AF de 65% das ações da SPE concessionária;
CF de recebíveis;
/>
Debêntures
Risco Socicam Indexador IPCA Emissão 01/08/2023 Vencimento 31/07/2035 Amortização Mensal a partir da ago/24 Volume (R$ MM) 51,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP: Baa3
/>
/>
/>
Garantias
CRI Celeste (24B1861489)
/>
Usina de energia Solar
AF de 100% cotas SPE; AF de fazenda – 200% CF de recebíveis; Fundo de juros; Aval dos sócios.
Aluguel
O Dourados (MS)
CRI Corpore (23H1070006)
/>
Celeste IPCA 08/03/2024 18/02/2037 Mensal 78,0 ICVM 160 A2
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP
Corporativo
Empreendimentos Meridian e Legacy
Aval dos sócios.
Fundo de reserva – 3 PMTs;
/>
Risco Corpore Incorporadora Indexador CDI Emissão 15/08/2023 Vencimento 29/08/2028 Amortização Bullet Volume (R$ MM) 26,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP: Baa1
CRI Laken (25J0481051)
Alienação fiduciária de estoques na razão de 180% (a valor de mercado);
Nota Comercial
Fundo de reserva adicional de 1,5 PMT dos recebíveis de cartão de crédito do Hard Rock Gramado;
CRI GPCI (24H2216619)
Indaiatuba (SP)
Garantias
Corporativo
中 Investimentos futuros
Nota Comercial / CCB com destinação Ferro de recursos para execução de obras futuras
Amortização (i) Fiança; (ii) Aval dos Sócios; (iii) Alienação Fiduciária de Imóvel; (iv) AF de cotas da SPE e (v) Cessão Fiduciária da carteira de recebíveis do Porteira de
Volume (R$ MM) 16,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP A3
CRI Dal Pozzo III (24J4921075)
Guarapuava/PR
Comercial
Garantias
Obras Futuras
/>
Risco Indexador Emissão Vencimento
Nota Comercial
AF Imóvel
Amortização Volume (R$ MM) Oferta Rating JPP:
Dal Pozzo CDI Novembro/2024 Março/2031 Juros mensal desde o início e um ano de carência de principal 80,0 ICVM 160 Baa1
CRI Lote 5 IV (24B1573243)
Cotia, Bauru, Pindamonhangaba e Jaguariúna (SP)
Corporativo
a Loteamentos desenvolvidos pela Lote 5
Debênture emitida pela Lote 5
Garantias
Risco Lote 5 Indexador IPCA Emissão 22/02/2024 Vencimento 22/07/2037 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 95,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa3
AF de estoque e de 100% cotas das SPEs
CF de recebíveis
Fiança solidária das empresas do grupo
Aval dos acionistas da Lote 5
Fundo de reserva
IBEN III (24L2316848)
Corporativo
/>
Capital de Giro
Debêntures Imobiliárias
Risco Indexador Emissão Vencimento Amortização Volume (R$ M Oferta Rating JPP:
/>
Garantias
AF de imóvel – Razão de 120%; CF de contratos de Prestação de Serviço – Razão de 130% sobre o Volume Total e sobre a PMT mensal; Fundo de liquidez – equivalente a 3 PMTs; Fundo de despesas; Aval dos sócios.
IBEN CDI Dezembro/2024 Dezembro/2030 Juros mensal 4,5 ICVM 160 A3
CRI MASOTTI (25A3835544)
• Monte Mor (SP)
/>
0 Garantias
Corporativo
Término de Obras (i) AF estoque; (ii) CF carteira presente e futura; (iii) AF Quotas SPE; (iv)Fundo de Despesas/Fundo de Reserva (3 PMT`s); (v) Aval dos sócios.
CCB Imobiliária ou Nota Comercial
ROED HOLDING ADMINISTRAÇÃO E Risco PARTICIPAÇÕES S.A Indexador IPCA Emissão 25/02/2025 Vencimento 29/06/2033 Juros mensal desde o início e principal bullet com Amortização full cash sweep Volume (R$ MM) 4,1 Oferta ICVM 160 Rating JPP A2
CRI PLANTA (24G1896218)
São Paulo (SP)
Garantias
/>
Corporativo
Aquisição e CAPEX dos Ed. Independência e Petroleiro.
(i) Alienação Fiduciária do Ed. Independência; (ii) Alienação Fiduciária do Ed. Petroleiro; (iii) Fundo de Juros – 12 meses Fundo de Despesa (iv) Fundo de Aquisição/Obra
Nota Comercial
Risco Planta. Inc. Indexador IPCA Emissão 16/04/2025 Vencimento 31/07/2034 Amortização Mensal | carência de 18 meses Volume (R$ MM) 10,36 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa3
CRI COLORADO III (25B2404031)
Rio Lago (AL)
/>
Corporativo
0 Garantias
/>
/>
Término de Obras
CCB Imobiliária ou Nota Comercial (i) Cessão Fiduciária de 72% dos recebíveis da Colarrio 3 SPE e 65% dos recebíveis da Colpesqueira 2 SPE (ii) Promessa de Cessão Fiduciária de dos direitos creditórios futuros; (iii) Alienação Fiduciária de 100% das cotas das SPEs; (iv) Fiança dos sócios da Colorado 3 e sócios da Hineline Participações (v) Aval dos sócios
Emissão 25/02/2025
Vencimento 29/06/2033
Oferta ICVM 160
CRI FIBRA II (25F2199910)
/>
São Paulo - SP
Garantias
/>
/>
Corporativo
/>
Investimentos em obras futuras (i) Aval (ii) Alienação fiduciária de imóvel (iii) Cessão Fiduciária de Direitos Creditórios e (iv) Fundo de reserva.
CCI representativa de Notas Comerciais
CRI Helbor Estoque (22H1104501)
/>
/>
AF de imóveis
/>
Empreendimentos em desenvolvimento
CCB
Risco Helbor Indexador CDI Emissão 17/08/2022 Vencimento 26/08/2027 Amortização Trimestral a partir do 18º mês Volume (R$ MM) 142,6 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI Estácio (19K1139670)
/>
Juazeiro/BA
Garantias
/>
/>
BTS/aluguel
AF do imóvel
CF dos recebíveis do contrato de aluguel
/>
Faculdade Estácio de Medicina de Juazeiro
Coobrigação do cedente
/>
Contrato atípico de locação
Aval de Estácio Part S.A e IREP – Soc de Ens Sup, Méd e Fund Ltda
Fundo de liquidez de 1 PMT
Risco Estácio Indexador IGPM Emissão 12/11/2019 Vencimento 15/10/2027 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 12,1 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
CRI HBC II (22L1414297)
Ribeirão Preto (SP)
/>
/>
/>
/>
CF de contrato de fornecimento de cana-deaçúcar
Fazenda São Sebastião
Fundo de reserva
/>
Risco HBC Irmãos De Santi Indexador CDI Emissão 21/12/2022 Vencimento 22/12/2027 Amortização Mensal a partir do 7º mês Volume (R$ MM) 67,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa2
CRI OAD (23A1510278)
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Florianópolis (SC)
Garantias
Corporativo
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Nota Comercial
Risco Grupo OAD Indexador IPCA Emissão 10/02/2023 Vencimento 25/01/2028
Amortização No final, com cash sweep Volume (R$ MM) 53,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: Baa1
CRI HBR Realty (19G0228153)
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ABC e Barueri (SP)
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BTS/aluguel
Garantias AF de imóveis e das cotas das SPEs
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CF dos contratos de aluguel è Imóveis comerciais desenvolvidos pela Helbor
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Aval da HBR Realty
u Debêntures emitidas pelas SPEs
Fundo de reserva de 1 PMT
Risco HBR Realty Indexador IPCA Emissão 17/07/2019 Vencimento 26/07/2034 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 179,8 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A2
CRI Carvalho Hosken II (19K1124486)
Rio de Janeiro/RJ
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Corporativo
Garantias
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AF de terrenos e AF de estoque pronto (a constituir)
Terrenos
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CCB imobiliária emitida pela Carvalho Hosken
CF de recebíveis (aluguel e/ou carteira própria)
Aval do acionista controlador
Risco Carvalho Hosken
Fundo de liquidez
Indexador CDI
Emissão 28/11/2019
Vencimento 15/12/2026
Amortização Trimestral
Volume (R$ MM) 140,0
CRI VILA FAHL (25H2744350)
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Indaiatuba (SP)
Garantias
Pagamento de despesas flat; Constituição dos Fundos (Fundo de Reserva e Fundo de Despesas).
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CCB Imobiliária ou Nota Comercial (i) Cessão Fiduciária das quotas da SPE. (ii) Cessão Fiduciária da Carteira de recebíveis presente e futura (razão de 63%) (iii) Alienação Fiduciária do Estoque do Loteamento. (razão de 60%) (iv) Alienação Fiduciária de Terreno Acessório (razão de 100% - valor de mercado). (v) Aval dos Sócios.
Risco VILA FAHL SPE
Indexador CDI
Emissão 11/09/2025
Vencimento 30/08/2032
Amortização Mensal | Após carência de 18 meses
Volume (R$ MM) 2,0
Oferta ICVM 160
CRI TERROÁ (25H3262782)
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Pedreira (SP)
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Corporativo
d Alongamento de dívida e término da obra
Garantias
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Nota Comercial / CCB com destinação de recursos para execução de obras futuras
(i) Alienação Fiduciaria de Cotas da SPE Nova Italia (ii) Cessão Fiduciária dos Recebíveis – Razão Mínima de 120%. (iii) Alienação Fiduciária de unidades em estoque (iv) Razão Mínima de 150%. (v) Fundo de liquidez – 2 PMT’s (vi) Aval dos Sócios (Serra & Santoro)
Risco TERROÁ EMPREENDIMENTOS Indexador IPCA Emissão 04/09/2025 Vencimento 19/08/2033 Amortização Mensal | Após carência de 6 mese Volume (R$ MM) 10,0 Oferta ICVM 160 Rating JPP Baa1
CRI GPCI III (26A1817348)
Indaiatuba (SP)
Cessão fiduciária residual dos recebíveis Cessão fiduciária residual dos recebíveis Corporativo Ari Ataby; Ari Ataby;
Garantias
Empreendimento pela GPCI Cessão dos dividendos: harmonia e Artemis;
Notas Comerciais Fundo de Reserva de 2 PMT’s;
Aval dos sócios GPCI Empreendimentos Risco LTDA Indexador CDI Emissão 08/01/2026 Vencimento 29/12/2033 Amortização Mensal Volume (R$ MM) 8,0 Oferta ICVM 476 Rating JPP: A3
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