Informe Anual Estruturado VNSS11 de junho de 2026

Informe Anual Estruturado do Venus 11 (VNSS11), fundo imobiliário de fundos (FoF), referente a junho de 2026, com entrega no FundosNet (B3) em 18/09/2026. O patrimônio líquido era de R$ 105,3 milhões no informe mensal de setembro de 2026. Os indicadores são os mais recentes da base do Kartac, não os do período do documento.

Informações

Fundo: VENUS 11 FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE RESPONSABILIDADE LIMITA
CNPJ: 63.952.812/0001-57
Tipo: Informes Periódicos
Assunto: Informe Anual Estruturado
Data de referência: 01/06/2026
Data de entrega: 18/09/2026 14:25
Versão: 1
Situação: (Ativo)

Conteúdo

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Dados Gerais

Nome Fundo	VENUS 11 FIC FII RESPONSABILIDADE LIMITA
CNPJ Fundo	63952812000157
Data Funcionamento	30/01/2026
Publico Alvo	Investidores em Geral
Codigo ISIN	BRVNSSCTF001
Qtd Cotas Emitidas	500.000
Fundo Exclusivo	Não
Vinculo Familiar Cotistas	Não
Prazo Duracao	Indeterminado
Encerramento Exercicio	30/06
Nome Administrador	INTER DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS
CNPJ Administrador	18945670000146
Logradouro	Avenida Barbacena
Numero	1219
Complemento	21º andar
Bairro	Santo Agostinho
Cidade	Belo Horizonte
Estado	MG
CEP	30190-131
Telefone1	(31) 3614-5332
Site	http://www.bancointer.com.br/inter-dtvm
Email	[email protected]
Competencia	01/06/2026

Autorregulacao

Classificacao	Papel
Subclassificacao	Fundos
Tipo Gestao	Ativa
Segmento Atuacao	Outros

Mercado Negociacao

Bolsa	Sim
MBO	Não
MB	Não

Entidade Administradora

BVMF	Sim
CETIP	Não

Informe Anual

Programa Investimentos	Para os exercícios seguintes, o Fundo pretende manter sua atual estratégia de investimento, direcionando seus recursos preponderantemente à aquisição de cotas seniores de fundos de investimento imobiliário que realizem investimentos de natureza imobiliária por meio de participações de equity. A estratégia busca exposição ao mercado imobiliário por meio de estruturas que contem com subordinação de capital, de forma que as cotas seniores investidas pelo Fundo possuam prioridade nos fluxos de pagamento em relação às cotas subordinadas, observadas, em todos os casos, as condições, garantias, mecanismos de proteção e demais características previstas nos documentos de cada operação. As operações atualmente integrantes da carteira possuem remuneração alvo referenciada ao IPCA acrescido de aproximadamente 10,0% ao ano, e a gestão pretende continuar prospectando investimentos com perfil de risco e retorno compatível com a política de investimentos do Fundo, observadas as condições de mercado vigentes no momento de cada alocação. Na data-base do relatório, não existem investimentos futuros específicos cuja realização esteja contratualmente obrigada pelo Fundo, além de eventuais compromissos já formalizados e divulgados nos documentos periódicos aplicáveis. Novos investimentos dependerão da identificação, análise e aprovação de oportunidades que atendam aos critérios de risco, retorno, estrutura de subordinação, qualidade dos ativos imobiliários subjacentes e capacidade financeira dos respectivos devedores e/ou veículos investidos.
Criterios Avaliacao	O valor dos ativos está de acordo com o Manual de Marcação de Ativos da Inter DTVM.
Analise Impactos	N/A
Regras Prazos Chamada Capital	As regras e prazos para chamada de capital do fundo, quando houver, estarão estabelecidos nos documentos referentes às ofertas de distribuição de cada emissão de cotas.

Prestadores Servicos

Gestor

Nome	NUMBER ASSET BRASIL LTDA
CNPJ	54112373000183
Endereco	Av S Gabriel, 301, 3º Andar, Jardim Paulista, São Paulo, SP, 01435-001
Telefone	(11) 9972-7820

Custodiante

Nome	INTER DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS
CNPJ	18945670000146
Endereco	Avenida Barbacena, 1219, 21º Andar, Santo Agostinho, Belo Horizonte, MG, 30190-131
Telefone	(31) 3614-5332

Auditor Independente

Nome	NEXT AUDITORES INDEPENDENTES S/S LTDA
CNPJ	19280834000126
Endereco	R Itapiranga, 233, Sala 16, Velha, Blumenau, SC, 89.036-230
Telefone	(47) 3288-1979

Distribuidor Cotas

Nome	ATIVA INVESTIMENTOS S/A
CNPJ	33775974000104
Endereco	Avenida das Americas, 3500, Barra da Tijuca, Rio de Janeiro, RJ, 22640-102
Telefone	(21) 3515-0200

Investimentos FII

Negocios Realizados Periodo

Relacao Ativos Adquiridos

Ativo

Nome	Cotas de Fundos
Objetivos	Aplicação para propósito alvo do fundo
Montantes Investidos	101.672.000
Origem Recursos	Emissão de cotas

Analise Administrador

Resultado Fundo	O presente FII não teve distribuição de rendimentos no exercício findo de Junho/2026.
Conjuntura Economica	Em 2025, o mercado imobiliário esteve inserido em ambiente de política monetária fortemente restritiva: a Selic encerrou o exercício em 15,0% a.a., enquanto o IPCA acumulou 4,26% e o PIB cresceu 2,3%. O elevado patamar de juros reais pressionou o custo de capital e as taxas de desconto aplicáveis aos ativos imobiliários, restringindo a disponibilidade de financiamento e exigindo retornos superiores nas novas operações. Apesar desse cenário, o mercado de FIIs apresentou recuperação relevante, com valorização de 21,15% do IFIX no ano. Para a estratégia do Fundo, esse ambiente favoreceu a originação de estruturas com retornos reais elevados e maior subordinação de capital, permitindo exposição ao setor imobiliário por meio de cotas seniores com proteção adicional em relação ao equity dos ativos.
Perspectiva Periodo Seguinte	Em 2026, apesar do início do ciclo de flexibilização monetária, as condições financeiras permanecem restritivas: a Selic foi reduzida de 15,0% para 14,0% a.a. até agosto, enquanto as expectativas de inflação para 2026 permaneciam em aproximadamente 5,0%. Nesse contexto, a carteira do Fundo, predominantemente remunerada a IPCA + 10,0% a.a., mantém elevada remuneração real contratada. Adicionalmente, uma eventual continuidade da redução dos juros reais tende a favorecer a valorização dos ativos imobiliários subjacentes e, consequentemente, ampliar a proteção econômica das cotas seniores por meio da valorização do equity subordinado, sem redução do spread real contratado da carteira.

Valor Contabil Ativos

Ativo 1

Nome	FII ATLAS SINAI SUB III
Valor Justo	SIM
Valor	52.327.262,55
Percent Valorizacao Desvalorizacao	0

Ativo 2

Nome	SAFRA SOBERANO REGIME PRÓPRIO
Valor Justo	SIM
Valor	451.548,5
Percent Valorizacao Desvalorizacao	0

Assembleia Geral

Endereco Fisico Docs Assembleias	Avenida Barbacena, 1219, 21º andar, Santo Agostinho, Belo Horizonte, MG, 30190-131
Endereco Eletronico Docs Assembleias	https://www.bancointer.com.br/inter dtvm/
Meios Comunicacao	O Administrador disponibiliza aos cotistas o endereço de e-mail abaixo para solicitações referentes as assembleias: [email protected]
Regras Proc Participacao Cotistas	A ADMINISTRADORA convocará os Cotistas, com antecedência mínima de (i) 30 (trinta) dias de antecedência da data de sua realização, para as assembleias gerais ordinárias, e (ii) 15 (quinze) dias de antecedência da data de sua realização, no caso das assembleias gerais extraordinárias, por correio eletrônico, para deliberar sobre assuntos da CLASSE. Os prestadores de serviços essenciais, o cotista ou grupo de cotistas que detenham, no mínimo, 5% (cinco por cento) do total de cotas emitidas pelo Fundo, podem convocar, a qualquer tempo, assembleia de cotistas para deliberar sobre ordem do dia do interesse do Fundo, da classe ou da comunhão de cotistas. Por ocasião da Assembleia Especial Ordinária, os titulares de, no mínimo, 3% (três por cento) das Cotas emitidas pela Classe, conforme calculado com base nas participações constantes do registro de cotistas na data de convocação da respectiva Assembleia Especial Ordinária, ou o representante dos cotistas podem solicitar, por meio de requerimento escrito encaminhado à ADMINISTRADORA, a inclusão de matérias na ordem do dia da respectiva Assembleia Especial Ordinária, que passará a ser ordinária e extraordinária. O pedido de que trata o Parágrafo acima deve vir acompanhado de eventuais documentos necessários ao exercício do direito de voto, e deve ser encaminhado aos cotistas da Classe em até 10 (dez) dias contados da data de convocação da respectiva Assembleia Especial Ordinária. Somente poderão votar na Assembleia Geral ou Assembleia Especial, conforme o caso, os cotistas inscritos no registro de cotistas na data da convocação da assembleia, seus representantes legais ou procuradores legalmente constituídos com poderes específicos para a representação do cotista em assembleia, devendo entregar um exemplar do instrumento do mandato à ADMINISTRADORA, para sua utilização e arquivamento. Os cotistas também poderão votar na Assembleia Geral ou Especial por meio de comunicação escrita ou eletrônica, desde que a convocação indique essa possibilidade e estabeleça os critérios para essa forma de voto, e que a manifestação de voto seja recebida pela ADMINISTRADORA antes do início da respectiva Assembleia Geral ou Especial.
Praticas Assembleia Meio Eletronico	A ADMINISTRADORA convocará os Cotistas, com antecedência mínima de (i) 30 (trinta) dias de antecedência da data de sua realização, para as assembleias gerais ordinárias, e (ii) 15 (quinze) dias de antecedência da data de sua realização, no caso das assembleias gerais extraordinárias, por correio eletrônico, para deliberar sobre assuntos da CLASSE. Em todo caso, do ato de convocação constará dia, hora, local e, ainda, na ordem do dia, todas as matérias a serem deliberadas, não se admitindo que sob a rubrica de assuntos gerais haja matérias que dependam de deliberação da Assembleia Geral ou Especial.

Remuneracao Administrador

Politica Remuneracao	A Taxa de Administração corresponde a remuneração dos serviços de administração, escrituração, custódia e controladoria, conforme aplicável, prestados para a CLASSE. O 0,21% da Taxa de Administração poderá variar em função de faixas de valores do patrimônio líquido e será calculada sobre o patrimônio líquido da classe de cotas (base 252 dias), sendo apropriada diariamente, e paga mensalmente pro rata temporis. O valor mínimo mensal, quando existente será reajustado anualmente pelo índice IPCA, ou outro índice que venha a substituí-lo. Sendo 0,21% a.a e Mínimo mensal de R$ 6.500,00 (seis mil e quinhentos reais).
Valor Pago Ano	33.975,19
Percent Patrimonio Contabil	0,0006
Percent Patrimonio Valor Mercado	0

Governanca

Diretor Responsavel

Nome	Maria Clara Guimarães Gusmão
Idade	38
CPF	8954133614
Email	[email protected]
Profissao	Economista
Formacao Academica	Ciências Econômicas
Data Inicio Funcao	23/09/2019
Qtd Cotas Detidas FII	0
Qtd Cotas FII Compradas	0
Qtd Cotas FII Vendidas	0

Experiencias Prof Ultimos Cinco Anos

Experiencia

Nome Empresa	INTER DTVM LTDA
Periodo	De abril de 2016 até a data presente
Cargo Funcoes	Diretora de Administração Fiduciária
Atividade Principal Empresa	Diretora de Administração Fiduciária

Eventos

Condenacao Criminal	N/A
Condenacao Proc Admin CVM	N/A

Distribuicao Cotistas

Acima Ciquenta Porcento

Num Cotistas	1
Num Cotas Detidas	500.000
Perc Detido Rel Total	1
Perc Detido PF	0
Perc Detido PJ	1

Politica Divulgacao

Politica Divulgacao Ato Fato Relevante	O Administrador prestará as informações periódicas e disponibilizará os documentos relativos a informações eventuais sobre o Fundo aos Cotistas, inclusive fatos relevantes, em conformidade com a regulamentação específica e observada a periodicidade nela estabelecida na página do Administrador na rede mundial de computadores (www.bancointer.com.br/inter-dtvm/).
Politica Negociacao Cotas	A política de negociação de cotas do fundo, se aplicável, poderá ser consultada na página do Administrador na rede mundial de computadores (www.bancointer.com.br/inter-dtvm/).
Politica Exercicio Direito Voto	A política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo, se aplicável, poderá ser consultada na página do Administrador na rede mundial de computadores (www.bancointer.com.br/inter-dtvm/).
Func Responsaveis Politica Divulgacao	N/A