Avenida Afonso Vaz de Melo, nº 640, cidade de Belo Horizonte, estado de Minas Gerais
- Área
- 50.000 m²
- Unidades
- 157
- % da receita
- 99,00%
- Inadimplência
- 8,42%
Ocupação94,44%
ADSH11 AD Shopping
Comparar com outros FIIsCadastro atualizado em 04/11/2026 23:00 · Os dados financeiros podem ter outras datas de referência.
- Variação preço
- 3,28%
- 1 mês
- Última cotação
- R$ 10,40
- P/VP
- 1,05
- VP R$ 9,93
- Liquidez diária
- R$ 2,4 mi
- média de 30 dias
- DY Out/2026
- 0,19%
- R$ 0,02
- DY Acumulado
- 1,88%
- 12 meses
O AD Shopping (ADSH11) é um fundo imobiliário híbrido negociado na B3, com gestão ativa da CAPITÂNIA CAPITAL S.A. No pregão de 03/11/2026, a cota do ADSH11 fechou a R$ 10,40, com P/VP de 1,05 (valor patrimonial de R$ 9,93 por cota no informe mensal de setembro de 2026). O último rendimento foi de R$ 0,02 por cota, com pagamento em out/2026, e o dividend yield dos últimos 12 meses é de 1,88% sobre a cotação de 03/11/2026. O patrimônio líquido era de R$ 466,3 milhões no informe mensal de setembro de 2026.
Em relação aos pares
| Indicador | ADSH11 | Híbrido | Todos os FIIs |
|---|---|---|---|
| DY 12 meses | 1,88% abaixo da mediana | 11,42% 35 FIIs | 13,08% 258 FIIs |
| P/VP | 1,05 acima da mediana | 0,79 51 FIIs | 0,76 307 FIIs |
| Vacância física | 5,70% acima da mediana | 1,16% 47 FIIs | 1,93% 167 FIIs |
Mediana dos fundos sem aviso de dado suspeito (P/VP inconsistente, cotação antiga, pouco negociado; no DY, também DY passado e menos de 12 meses de bolsa). Grupo com menos de 5 fundos fica sem mediana. Calculado em 05/11/2026 04:22.
Informações básicas
- Razão Social
- AD SHOPPING FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO RESPONSABILIDADE LIMITADA
- CNPJ
- 63.375.304/0001-53
- Patrimônio
- R$ 466.328.628,96
- Tipo de gestão
- Ativa
- CategoriaClassificação do Kartac pelo maior grupo de ativos do informe mensal: tijolo (imóveis), papel (CRI), fundo de fundos...
- Não identificada
- SegmentoSegmento de atuação declarado pelo administrador no informe trimestral da CVM. Não tem opção para papel nem fundo de fundos, que costumam aparecer como Outros ou Multicategoria
- Multicategoria
- Data de início
- 27/10/2025
- Prazo
- Indeterminado
- Público alvo
- Investidores em Geral
- Taxa de administraçãoRemuneração efetivamente paga ao administrador no exercício, conforme o informe anual
- 0,11% do patrimôniopaga no exercício de 2025
- Cotas emitidas
- 46.972.156
- Quantidade de cotistas
Prestadores de serviços
- Administrador
- Oliveira Trust DTVM S.A.
- Gestor
- CAPITÂNIA CAPITAL S.A
- Custodiante
- Oliveira Trust DTVM S.A.
- Auditor Independente
- BDO AUDITORES INDEPENDENTES
- Distribuidor de cotas
- Oliveira Trust DTVM S.A.
Dividendos
- DY médio (12M)
- 0,21%
- DY Acumulado (12M)
- 1,88%
- DY Acumulado (6M)
- 0,73%
- DY Acumulado (3M)
- 0,19%
Carregando dividendos…
Cotações
- Última cotação na base
- R$ 10,40
- 12 meses
- 2,97%
- 6 meses
- -1,79%
- 3 meses
- -3,70%
- 1 mês
- 3,28%
- 7 dias
- -1,89%
Carregando cotações…
Aluguel de cotas
Carregando aluguel de cotas…
Histórico de indicadores
Carregando histórico…
Fechamento do mês ÷ VP por cota do informe mensal da CVM (última versão). Fora de 0,2 a 5 é tratado como erro no informe e fica em branco.
Imóveis
- Vacância total
- 5,70%
Avenida São Gonçalo, nº 100, Bairro Boa Vista, cidade de São Gonçalo, Estado do Rio de Janeiro, CEP 24446-310
- Área
- 69.460 m²
- Unidades
- 125
- % da receita
- 99,00%
- Inadimplência
- 17,20%
Ocupação94,20%
Contratos e renda dos imóveis
- Receita ÷ mercadoReceita de aluguel do trimestre × 4 ÷ (cotação atual × cotas emitidas). O valor de mercado inclui o caixa e os demais ativos do fundo.
- 3,77%
- ao ano
- Aluguel por m²Receita de aluguel do trimestre ÷ 3 ÷ área ocupada dos imóveis do informe (112.651 m²).
- R$ 13,63
- por mês, área ocupada
- Receita no trimestre
- R$ 4,6 mi
- aluguéis, competência
Informe trimestral da CVM de 30/06/2026. Os percentuais são declarados pelo administrador.
Investimentos do fundo
Informe mensal de setembro de 2026
- Total investido
- R$ 615.963.861,58
- Imóveis para renda em construçãoR$ 615 mi99,84%
- Cotas de FIIsR$ 993,1 mil0,16%
Endividamento e caixa
Informe mensal de setembro de 2026
- Passivo totalTudo o que o fundo deve: imóveis a pagar, CRIs emitidos, rendimentos e taxas a pagar
- R$ 153 mi24,72% do ativo
- CRIs emitidos pelo fundoDívida captada securitizando recebíveis do próprio fundo
- R$ 153 mi
- Caixa e aplicações de liquidezDisponibilidades, títulos e fundos de renda fixa
- R$ 392 mil0,06% do ativo
- Valores a receberAluguéis, vendas de imóveis e outros valores a receber
- R$ 3,14 mi
- Rendimentos ÷ resultado de caixaRendimentos declarados em relação ao resultado financeiro do semestre. Acima de 100%, o fundo distribuiu mais do que gerou no período
- 100,00%no semestre até 30/06/2026
Análise do administrador
Publicada em 01/04/2026 no relatório anual de 2025
Resultado do fundo no exercício findo
O fundo não auferiu resultado no exercício findo em 2025.
Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo
Shopping centers no Brasil superaram patamares pré-pandemia em 2025, com faturamento recorde de R$ 198,4 bi em 2024 (ABRASCE). O São Gonçalo Shopping, situado na Região Metropolitana do Rio de Janeiro, atende demanda local resiliente. Laudo APSIS (data-base dez/2024) apontou valor operacional de R$ 416,3 MM (taxa de retorno 10,4%, crescimento perp. 2,0%). O ViaShopping Barreiro, avaliado pela Binswanger (data-base ago/2025), teve valor de R$ 345,1 MM (taxa desconto 9,75%, cap rate 9,25%). O segmento demonstra resiliência apesar de juros elevados.
Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira
Positiva. Para o São Gonçalo Shopping, expectativa de manutenção de ocupação e crescimento de receitas. Os terrenos adjacentes adquiridos oferecem potencial de expansão futura. A gestora seguirá monitorando condições de mercado e oportunidades.
Documentos
| Descrição | Tipo | Assunto | Ref. / Entrega | Versão | Situação |
|---|---|---|---|---|---|
| (ADSH) Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes - 30/10/2026 | Comunicado ao Mercado | Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes | 30/10/202630/10/2026 18:23 | 1 | (Ativo) |
| (ADSH) Rendimentos e Amortizações - 23/10/2026 | Aviso aos Cotistas - Estruturado | Rendimentos e Amortizações | 23/10/202623/10/2026 17:59 | 1 | (Ativo) |
| (ADSH) Fato Relevante - 23/10/2026 | Fato Relevante | 23/10/202623/10/2026 17:58 | 1 | (Ativo) | |
| (ADSH) Aviso aos Cotistas - 15/10/2026 | Aviso aos Cotistas | 15/10/202615/10/2026 17:38 | 1 | (Ativo) | |
| (ADSH) Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes - 30/09/2026 | Comunicado ao Mercado | Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes | 30/09/202630/09/2026 18:29 | 1 | (Ativo) |
| (ADSH) Aviso aos Cotistas - 15/09/2026 | Aviso aos Cotistas | 15/09/202615/09/2026 17:51 | 1 | (Ativo) | |
| (ADSH) Informe Mensal Estruturado - 09/2026 | Informes Periódicos | Informe Mensal Estruturado | 01/09/202615/10/2026 09:49 | 1 | (Ativo) |
| (ADSH) Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes - 31/08/2026 | Comunicado ao Mercado | Outros Comunicados Não Considerados Fatos Relevantes | 31/08/202631/08/2026 18:42 | 1 | (Ativo) |
| (ADSH) Aviso aos Cotistas - 20/08/2026 | Aviso aos Cotistas | 20/08/202620/08/2026 14:30 | 2 | (Ativo) | |
| (ADSH) Aviso aos Cotistas - 20/08/2026 | Aviso aos Cotistas | 20/08/202620/08/2026 10:35 | 1 | (Inativo) |
Perguntas frequentes sobre o ADSH11
Respostas com os dados da base em 04/11/2026
Qual a cotação do ADSH11?
A última cotação do ADSH11 na base do Kartac é R$ 10,40, do pregão de 03/11/2026 (fechamento da B3, não em tempo real).
Qual o DY do ADSH11?
O dividend yield (DY) do ADSH11 nos últimos 12 meses é de 1,88%: a soma dos rendimentos pagos no período dividida pela cotação de 03/11/2026. Rendimentos passados não garantem pagamentos futuros.
Qual foi o último rendimento do ADSH11?
O último rendimento do ADSH11 foi de R$ 0,02 por cota, com pagamento em out/2026, o equivalente a 0,19% da cotação na data com.
Qual o P/VP do ADSH11?
O P/VP do ADSH11 é 1,05: a cotação de 03/11/2026 dividida pelo valor patrimonial de R$ 9,93 por cota do informe mensal de setembro de 2026. A cota negocia acima do valor patrimonial.
Qual o patrimônio líquido do ADSH11?
O patrimônio líquido do ADSH11 era de R$ 466,3 milhões no informe mensal de setembro de 2026, dividido em 46.972.156 cotas.